تاثیر نرخ ارز بر بازار طلا

معرفی بازارهای جهانی ارز، طلا، بورس و نفت و نوع کنش آنها

تغییرات و نوسانات بازارهای مختلف از جمله بازار ارز بر دیگر بازارها اثرگذار است. هم چنین بازارهای جهانی ارز، طلا، بورس و نفت از شرایط سیاسی و اقتصادی داخلی و خارجی کشور اثر می پذیرند.

نوسانات در بازار نفت تا حدود زیادی به عرضه و تقاضای کشورهای صادر کننده و وارد کننده نفت وابسته است. تمامی این موارد گویای اهمیت بررسی کنش های بازارهای جهانی بر یکدیگر است.

معرفی بازارهای جهانی ارز

بازاری که در آن ارزش واحد پول دو کشور در مقابل هم تعیین و با هم مبادله می شوند، بازار ارز گفته می شود از آنجایی که اکثر کشورها دارای واحد پول ملی هستن ، تجارت بین کشورهای مختلف نیازمند به داد و ستد واحد پول کشورها می باشد. تنها بازاری که در آن تعطیلی معنایی ندارد بازارهای جهانی ارز می باشد.

از دیگر اقداماتی که بانک ها در بازار ارز انجام می دهند می توان به عملیات خزانه داری ارزی اشاره کرد. بازار ارز یک مکان مشخص با یک اندازه معین نیست بلکه می توان گفت بازار ارز سبب نزدیکی خریداران و فروشندگان در می گردد.

به طور کلی دو نوع معامله در بازارهای جهانی ارز صورت می‌گیرد که نوع اول آن معاملات نقدی یا آنی است که رایج تر است و نهایتاً دو روز بعد از معامله پول آن باید پرداخت گردد، نوع دوم معاملات آتی هستند که در این مورد تحویل کالا یا تسویه معامله در زمان آینده است. هرکدام از این معاملات در بازار ارز نرخ ارز مختص به خود را دارد.

بازار ارز در ایران

در ایران بانک مرکزی در دی ماه سال 1353 بازار ارز غیر بازرگانی را تأسیس کرد، محدودیت های ارزی بر سر راه ایجاد بازار بین المللی پول و سرمایه در کشور از بین برود. در ابتدای بازارهای ارزی از منابع غیر نفتی تغذیه می شدند اما با گذر زمان این منابع دیگر پاسخگوی تقاضای ارزی نبودند به همین دلیل در اواخر برنامه عمرانی پنجم (1357-1352)، بانک مرکزی ارزها را به منظور مصارف غیر بازرگانی در اختیار بانک ها قرار داد.

این بازار عملاً به مجرایی برای خروج ارز از ایران مبدل شد. اما این مجرا عمر چندان طولانی نداشت و بالاخره در آبان 1347 بسته شد.

هر کشور ارز مخصوص به خود را تاثیر نرخ ارز بر بازار طلا دارد؛ برای مثال ارز رسمی کشور ژاپن ین، انگلیس پوند و آمریکا دلار است. در مورد یورو استثنا وجود دارد چون به عنوان ارز چندین کشور اروپایی استفاده می گردد . گاهی اوقات بعضی کشورها ارز دیگر کشورها را در کشور خود قانونی اعلام می کنند مانند پاناما و السالوادور. پول های جدید مثل بیت کوین (bitcoin)، داگ کوین (dogeCoin) و دیگر ارزهای برند و آنلاین به هیچ کشوری تعلق ندارند.

اهمیت نرخ ارز در بازارهای جهانی ارز به دلیل تاثیری است که بر قیمت کالای داخلی و خارجی می گذرد، وقتی که بانک ها و شرکت ها درباره مبادله ارز صحبت می‌کنند این خرید و فروش به این معنی است که مبلغ معینی ارز از یک حساب به حساب مربوطه در کشوری دیگر منتقل می گردد. نرخ ارز رسمی ممکن است در شرایطی دچار ضعف گردد این شرایط شامل :

• ادامه کسری در موازنه پرداخت های کشور
• کاهش در مقدار ذخیره طلا و ارزهای خارجی
• تورم داخلی
• بی اعتمادی به پول داخلی
• سیاست های دولت که به جای مبارزه با علت ضعف با معلول مبارزه می‌ شود و شرایط دیگری می باشد.

در بازارهای جهانی ارز، ارز به دو دسته ثابت و شناور تقسیم می گردد. به حالتی که در آن نیروهای بازار کاملا فعال باشند اما بانک مرکزی بسته به معاملات و ضرورت های موجود نرخ ارز معینی را به عنوان نرخ ارز هدف تعیین کند و با دخالت در بازار ارز از آن نرخ ارز حمایت نماید نرخ ارز ثابت گفته می شود.

اما زمانی که نرخ ارز بر اساس تعامل نیروهای عرضه و تقاضای ارز بدون مداخله معادلات پولی به صورت آزاد تعیین گردد نرخ ارز شناور را خواهیم داشت.

مزایای معاملات نرخ ارز ثابت و شناور

در نرخ ارز ثابت تا زمانی که نرخ ارز ثابت نگه داشته شود مردم و بنگاه ها بدون نگرانی در مورد نوسانات نرخ ارز برای آینده برنامه ریزی می کنند، در این حالت در سطح خرد ثبات وجود دارد و در بخش کلان اقتصاد بی ثبات خواهد بود.

در نرخ ارز شناور نرخ ارز متغیر است ولی با وجود ثبات اقتصاد کلان در حجم پول و تثبیت در نرخ تورم در بلندمدت رفتار متفاوتی خواهد داشت.

بازارهای جهانی بورس

بازارهای جهانی بورس به بازاری گفته می‌شود درآن دارایی ها خرید و فروش می گردد، بازار بورس به دو دسته تقسیم می گردد، دسته اول بورس ارز است که پول های خارجی در آن مبادله می‌گردد که این گزینه در ایران فعال نیست، دسته دوم بورس اوراق بهادار است دارایی هایی مثل سهام شرکت ها و اوراق مشارکت مبادله می شوند.

برای سرمایه گذاری در بازارهای جهانی بورس نیاز به سرمایه زیاد نیست حداقل مقدار سفارش پانصد هزار تومان است .اولین بورس دنیا در قرن هفدهم میلادی در آمستردام هلند تشکیل شد، در ایران تشکیل بورس به سال های 1346 و 1345برمی‌گردد. مهمترین کاربردهای بورس مدیریت انتقال ریسک، شفافیت بازار ، کشف قیمت و ایجاد بازار رقابتی و جمع آوری سرمایه و پس انداز می باشد.

سود در بورس

به دو طریق از سرمایه گذاری بورس می توان به سود رسید:

1. دریافت سود نقدی (Dps)

معمولاً بعد از اتمام یک سال مالی شرکت ها عملکرد خود را سنجیده و نتایج را به صورت‌های مالی درج می‌کنند و در یک تاریخ مشخص جلسه با حضور همه سهامداران شرکت تشکیل می دهند که مجمع سالانه نام دارد. اگر عملکرد شرکت این دوره مفید و سودآور باشد درصدی از این سود خالص (Eps) به سهامداران اختصاص می یابد، اما اگر عملکرد آن زیان ده باشد، سودی به سهامداران تعلق نمی گیرد ولی در ضرر شرکت سهیم نمی شوند.

1. کسب سود از طریق افزایش قیمت سهام

این روش بسیار ساده است مثلاً ما سهامی را در قیمت ۳۰۰ تومان خریداری کرده‌ایم پس از چند ماه نگهداری آن قصد فروش داریم در این لحظه قیمت سهم مذکور ۴۷۰ تومان است اختلاف قیمت اولیه و قیمت کنونی سهام سود ما خواهد بود.

بازارهای جهانی بورس مسکن

در این نوع بورس، خرید و فروش املاک و مستغلات صورت می گیرد. بورس مسکن از سال 1399 در ایران آغاز شد ، بورس مسکن پنجمین بورس در ایران می باشد.

شاخص بورس چیست ؟

شاخص بورس معیاری است که با بررسی و تحلیل آن ها می توان وضعیت گذشته و حال بورس را از جنبه های مختلف ارزیابی کرد و حتی روند آینده بورس را پیش بینی نمود. شاخص های بورس انواع متفاوتی دارند .

شاخص کل که به آن بازده نقدی یا شاخص قیمت هم می گویند، سطح عمومی قیمت و سود سهام شرکت های پذیرفته شده در بورس را نشان می دهد و در حقیقت میانگین بازدهی سرمایه گذاران در بورس می باشد.

بنابراین افزایش شاخص کل ، به معنای سودآوری سهام همه شرکت های حاضر در بورس نیست همچنین کاهش شاخص کل بیانگر زیان ده بودن همه شرکت های حاضر در بورس نیست.

هدف از سرمایه گذاری در بازارهای جهانی بورس

در بازارهای جهانی بورس به طور معمول تعداد زیادی سرمایه گذار وجود دارد که برای خرید یا فروش سهام دیگر سرمایه گذاران در یک مکان مشخص جمع می شوند که اهداف عمده ای را دنبال می کنند از جمله :

• بدست آوردن سود
• سرمایه گذاری در مسیری قانونی
• آسان بودن نقد شوندگی سرمایه در بازار بورس
• روشن بودن اطلاعات در مورد شرکت ها، نوع و قیمت سهام
• بازدهی بالای بازارهای جهانی بورس در مقابل ریسک بهینه

عوامل تاثیر گذار بر شاخص بورس

از چالش های بازارهای جهانی بورس می توان به عوامل موثر بر شاخص اشاره نمود البته با هزاران پیش فرض این عوامل می‌تواند بر بازار سرمایه اثر گذار باشد و شاخص را جا به جا کنند از جمله این عوامل می توان اشاره کرد به:

احساسات سرمایه گذاران

اگر در عملکرد شرکت‌های بزرگ تغییر محسوس ایجاد گردد این تغییر بر شاخص بورس هم اثرگذار خواهد بود.

• احساسات سرمایه گذاران

اگر فرض کنید همه عوامل ثابت باشند ولی به هر دلیلی علاقه مردم به بازار بورس افزایش پیدا کند شاخص بورس رشد خواهد کرد، اما اگر دلسرد شدن مردم به هر دلیلی اعم از فسادهای سازمانی عدم شفافیت در اطلاعات تبعیض و خروج آنها از بازار سرمایه گردد، بازار بورس دچار رکود شده و شاخص کاهش می یابد.

• بازار‌های جایگزین

برای مثال کاهش و افزایش بهره بانکی باعث می شود سرمایه‌گذاران تصمیم بگیرند که در بازارهای جهانی بورس بمانند یا در بانک پول خود را پس انداز نمایند تا به سود بهتری دست یابند.

4- چشم انداز ها و انتظارات

اگر مردم به آینده اقتصادی کشور خوشبین باشند تمایلشان به خرید سهام افزایش و در غیر این صورت کاهش می یابد.

اگر تورم بالا باشد در این صورت قدرت خرید مردم کمتر، فروش شرکت ها کمتر و سود هر سهم کمتر خواهد شد و به دنبال آن قیمت سهام و سودهای تقسیمی کاهش یافته و باعث کم شدن شاخص کل بورس می گردد. اگر تورم پایین باشد بالعکس تمایل به خرید و تولید و به دنبال آن ارزش بازار افزایش می یابد.

بازارهای جهانی نفت

از مهم ترین بازارهای جهانی نفت می باشد که معمولاً نقش دوگانه را در رابطه با سایر بازارها به خصوص بازار ارز بازی می کند، گاهی اوقات از تحولات ارزها و دلار تاثیر می پذیرد گاهی اوقات بر تحولات ارزهای همه جهان تاثیرگذار است، از جمله عوامل تاثیر گذار بر قیمت نفت مسائل سیاسی تعادل عرضه و تقاضا بر انرژی های جایگزین و بازارهای مالی می باشد.

نفت ماده اصلی تامین انرژی جهان بوده است و بازارهای جهانی نفت از دو جهت حائز اهمیت می باشد. از یک سو کشور های صنعتی وارد کننده برای تولیدات خود به این سوخت نیاز دارند از سوی دیگر کشورهای صادر کننده نفت قسمت بزرگی از درآمد خود را از فروش نفت به دست آوردند. در نتیجه تغییرات قیمت این ماده ارزشمند برای هر دو گروه اهمیت بالایی دارد.

نام دیگر نفت طلای سیاه است که از سال 1395 به عنوان یکی از مهم ترین مواد لازم در صنایع در جوامع پیشرفته خصوصاً صنعت حمل و نقل تبدیل شده است. نفت خام با توجه به ویژگی هایش به سه دسته تقسیم می گردد.

• نفت خام شیرین
• نفت خام ترش
• نفت خام سنگین

تقریباً 161 نوع نفت با این ترکیبات در جهان وجود دارد. از نظر تجاری نیز نفت خام به سه دسته تقسیم می گردد.

ایران در رتبه چهارم بیشترین ذخایر نفت جهان و رتبه ششم تولید کنندگی قرار دارد و در قیمت تعیین شده نفت نقش مهمی را ایفا می کند . ایران به همراه عربستان ، قطر ، ونزوئلا ، عراق اعضای گروه اوپک را تشکیل می دهند که 75% ذخایر کل دنیا و 50% تولید نفت را به خود اختصاص می دهند.

عوامل سیاسی جاری در کشورهای تولید کننده و تقاضا از طرف مصرف کنندگان بزرگ مانند هند و چین بر قیمت نفت تاثیرگذار هستند ، با گران شدن نفت سهام بسیاری از شرکت ها همانند سهام شرکت های اتومبیل سازی و نیز ارزهای رایج ضربه می بینند.

دلار کانادا نیز جزو ارزهایی است که به شدت به تغییرات قیمت نفت حساسیت نشان می دهد؛ طلا نیز جزو کالاهایی است که در عرصه مبادلات جهانی از تغییرات قیمت نفت تاثیر می پذیرد ، به این دلیل که افزایش قیمت نفت تورم جهانی را افزایش می دهد در نتیجه تقاضا برای طلا بالا رفته و موجب گرانی آن می شود .

برخلاف نفت که در تمامی روابط با دیگر ارزها نقشه پیرو را بازی می کند، تغییرات طلا از تغییرات دلار تاثیر می پذیرد .قیمت نفت روی بورس کالا و محصولات پتروشیمی نیز اثر گذار است، بدلیل اینکه این شرکت ها در بورس اوراق بهادار سهام قابل معامله دارند ؛ بنابراین با تغییرات قیمت نفت سود و زیان این شرکت ها نیز تغییر می کند.

بازارهای جهانی طلا

طلا به عنوان یک کالای زینتی و لوکس محسوب می‌شود که در قدیم بسیار مورد توجه بوده است.روشهای مختلف خرید و فروش طلا در دنیا مرسوم است از جمله خرید فیزیکی طلا که محبوب ترین روش خرید در بازارهای جهانی طلا می باشد. روش دیگر بورس کالا است که به چند روش امکان پذیر است.

2.گواهی سپرده طلا

3.روش سوم که از روش های مطمئن و ساده برای سرمایه گذاری بازارهای جهانی ‌طلا است . صندوق های سرمایه گذاری مبتنی بر طلا هستند، این روش توسط برخی سرمایه گذاران بازار طلای داخلی به دلیل پوشش ریسک های نگهداری طلا استفاده می گردد، بازار فارکس هم روشی برای خرید و فروش طلا به حساب می آید. روش پنجم خرید سهام شرکت های معدنی محسوب می شود.

مزایای خرید طلا قراردادهای آتی

قیمت گذاری مرتب و متعادل بازار، استفاده از اهرم معاملاتی در صورت کسب سودآوری بدون خروج ارز از بازار، رفع مشکلات و نگرانی‌های خرید فیزیکی طلا.

مزایای خرید طلا با گواهی سپرده سکه طلا

قبل از بررسی مزایا تعریفی از گواهی سکه‌طلا خواهیم داشت گواهی سکه طلا ورقه ای است که نشان دهنده مالکیت شخص دارنده آن بر مقدار میعنی طلا و سکه سپرده شده به انبار است به دنبال آن رسیدی صادر شده و پس از تحویل کالا به انباردار به شخص داده می‌شود که در آن مقدار طلا و مکان انبار در گواهی سپرده طلا ذکر می شود.

از مزایای این روش می‌توان به کارمزد بسیار کم در قیاس با معامله معافیت مالیاتی، رفع مشکلات نگهداری فیزیکی طلا و عدم نیاز به مراجعه حضوری و حمل فیزیکی، قابلیت وثیقه گذاری برای دریافت تسهیلات اشاره نمود.

صندوق های طلا و سرمایه‌گذاری در آن

طلا از دیرباز به عنوان یک کالا برای سرمایه گذاری و پس انداز شناخته می‌شود .بطور معمول خرید و فروش طلا بیشتر به صورت حضوری و فیزیکی صورت می‌گیرد زیرا هنوز بجز عده کمی صندوق سرمایه‌گذاری طلا را نمی‌شناسند.

یکی از روش های نسبتا جدید بازارهای جهانی طلا، صندوق های سرمایه گذاری طلا می باشد. این ابزار به خریدار کمک می کند تا بدون حضور در بازار و خرید فیزیکی سکه در بازار طلا سرمایه گذاری کند.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری طلا یکی از انواع صندوق سرمایه گذاری مشترک و قابل معامله در بورس کالا هستند، این صندوق ها حداقل ۷۰ درصد دارایی خود را در خرید سکه طلا سرمایه‌گذاری می‌کند و باقیمانده را در اوراق با درآمد ثابت.

سرمایه‌گذاری در این صندوق‌ها یک سرمایه گذاری غیرمستقیم روی نرخ ارز و طلای جهانی است چون قیمت گذاری طلا به دو آیتم نرخ طلا و قیمت اونس جهانی وابسته می باشد. همچنین صندوق پشتوانه طلای لوتوس با نماد طلا یکی دیگر از انواع صندوق های سرمایه گذاری قابل معامله در بورس می باشد.

سوق طلا

بزرگترین بازار طلای جهان بازار طلای دبی است که نام دیگر آن سوق طلا می باشد قیمت طلا در بازار دبی نسبت به کشورهای اروپایی بسیار ارزان تر است خصوصاً که دست ساز نباشند. دبی در دنیا به تجارت طلا مشهور بوده و یکی از جاذبه های جهانی توریستی و امارت متحده به شمار می رود.

کنش های بازارهای جهانی طلا، ارز، نفت و بورس

تغییرات مهم اقتصادی که تاثیر بسیار مهمی در رشد اقتصادی کشورهای تولید کننده نفت دارند عبارتند از ارزش دلار آمریکا، قیمت طلا قیمت نفت خام .نحوه ارتباط بازارهای جهانی مالی و کنش آنها بر یکدیگر بسیار حائز اهمیت است.

هم از دیدگاه سرمایه گذاران هم از نظر سیاست گذاران اقتصادی. طلا در ارتباط با بازارهای ارز گاهی نقش پیرو و گاهی نقش پیشرو داد را دارد ولی به طور معمول دلار جهت طلا را مشخص می‌کند و شاخص قیمت جهانی طلا و نفت نیز بر عوامل اقتصادی و سیاسی در هر کشور بسیار تاثیر گذار است.

قیمت جهانی نفت بر شاخص قیمت سهام نیز تاثیرگذار است.تغییرات نفت موجب تحول در سایر بازارها بخصوص بازارهای جهانی ارز می‌شود ولی عکس این مطلب صادق نمی باشد.

یکی از قوانین بازارهای جهانی طلا اینست که قیمت طلا با ارزش دلار رابطه عکس دارد، البته این قانون همیشه صد در صد نیست و بسیاری اوقات خلاف این قانون دیده می شود.گران شدن نفت بر روی سهام شرکت های مختلف از جمله شرکت های سازنده اتومبیل اثرگذار است و سبب زیان دیدن این شرکت ها میگردد. شاخص مهم برای بررسی تغییرات دو پارامتر نرخ ارزی و ذخایر ارزی، شاخص فشار بازارهای جهانی ارز می باشد.

اثر ناآرامی‌ها در جابه‌جایی سرمایه به سمت سکه و دلار

در حالی که از سال‌های پایانی دولت گذشته نقدینگی نسبتاً زیادی در وضعیت بلاتکلیفی قرار داشت تا بعد از تعیین تکلیف مذاکرات برجام در یک بازار سرمایه‌گذاری کند، به نظر می‌رسد با دور از دسترس شدن احیای برجام حداقل در کوتاه‌مدت بخشی از این نقدینگی وارد بازارهایی، چون ارز و طلا شده است

در حالی که از سال‌های پایانی دولت گذشته نقدینگی نسبتاً زیادی در وضعیت بلاتکلیفی قرار داشت تا بعد از تعیین تکلیف مذاکرات برجام در یک بازار سرمایه‌گذاری کند، به نظر می‌رسد با دور از دسترس شدن احیای برجام حداقل در کوتاه‌مدت بخشی از این نقدینگی وارد بازارهایی، چون ارز و طلا شده است. عضو اتحادیه طلا و جواهر تهران با بیان اینکه انتظارات تورمی مهم‌ترین عامل وضعیت نوسانی بازار ارز و طلاست، اظهار کرد: سرمایه‌ها از برخی از بازار‌ها از جمله بورس خارج و به بازار دلار و سکه وارد شده است. در یک ماه گذشته چنین تحرکی از بازار وجود نداشت و با توجه به اتفاقات داخلی این جابه‌جایی بیشتر به سمت بازار دلار و سکه بوده است.

در دولت دوازدهم مقاماتی، چون فرهاد دژ‌پسند، وزیر وقت اقتصاد صراحتاً اعلام می‌کردند دولت از جهش نقدینگی و همچنین سرگردانی بخشی از این نقدینگی مطلع است، از این رو برنامه آن است که مانع از ورود نقدینگی به بازارهایی، چون ارز شویم، به این ترتیب در آن مقطع نقدینگی به واسطه بازار سرمایه تا حدودی کنترل شد، اما در ماه‌های پایانی دولت دوازدهم به دلیل مانور خبری گسترده دولت مبنی بر احیای قریب‌الوقوع برجام، سرمایه در بازار‌هایی ورود کرد که نقدشوندگی خود را تا حدودی حفظ و سپس بعد از احیای برجام برای ورود به یکی از بازار‌های هدف مهیا شود.

توجه نقدینگی بلاتکلیف به نتیجه برجام

هر چند تا پایان دولت دوازدهم برجام احیا نشد، اما این باور در بین افکار عمومی وجود داشت که راهی جز احیای برجام وجود ندارد، از این رو سرمایه به طور مجدد در وضعیت استندبای قرار گرفت تا بعد از احیای برجام برای سرمایه‌گذاری در یک بازار آماده باشد، این روند ادامه داشت تا اینکه بعد از نوسان‌های خبری متعدد در رابطه با احیای برجام، افکار عمومی به یکباره با وضعیت غیرمنتظره‌ای در رابطه با احیای برجام مواجه شد، به شکلی که امریکایی‌ها و اروپایی‌ها به بهانه درخواست‌های غیربرجامی ایران، رفتار غیرسازنده‌ای را در رابطه با ارتباطات برجامی از خود بروز دادند.

در این میان با توجه به مواضع اخیر امریکایی‌ها و اروپایی‌ها افکار عمومی در ایران انتظار احیای برجام را حداقل برای کوتاه‌مدت دور از دسترس ارزیابی کرده است، این اتفاق در شرایطی رقم خورد که همانطور که گفته شد نقدینگی قابل ملاحظه‌ای در بخش‌هایی، چون بانک در حال بلاتکلیف تاثیر نرخ ارز بر بازار طلا یا آماده برای سرمایه‌گذاری قرار داشت که انتظار داشت با احیای برجام به یک بازار مناسب ورود کند و حالا با دور از دسترس بودن این انتظار به نظر می‌رسد بخشی از این نقدینگی در بازارهایی، چون ارز، طلا و سکه ورود داشته باشد.

اثر ناترازی‌ها و ناآرامی‌ها بر ارز

در این بین باید عنوان داشت که ناآرامی‌های شکل‌گرفته در جامعه نیز امکان دارد توجه نقدینگی را به بازارهایی، چون ارز، طلا و سکه جلب کند، به ویژه آنکه ناترازی ترازنامه بانک‌ها این نگرانی را پیوسته برای سرمایه‌گذاران ایجاد کرده است که بیش از یک اندازه مشخص سرمایه در بانک نگهداری نکنند و به شکل پیوسته بخشی از آن را به بازار‌های موازی وارد کنند، حال این بازار موازی می‌تواند در یک بازار خارجی نیز باشد یا اینکه در بازار‌های رمز ارز ورود کنند.

به هر ترتیب با سرعت گرفتن تحولات در اقتصاد جهانی بالطبع در حوزه جابه‌جایی نقدینگی و سرمایه‌گذاری شاهد دگرگونی‌هایی هستیم که در اقتصاد ایران نیز این امر مستثنی نیست و امروز اگر رشد نرخ دلار در بازار آزاد تا مرز ۳۴ هزار تومان و رشد نرخ سکه طلا تا مرز ۱۶ میلیون تومان خبرساز می‌شود، باید به این مهم نیز توجه داشت که سرمایه‌گذاری‌هایی هم در بخش تولید انجام گرفته است، زیرا همچون گذشته در شهرک‌های صنعتی به این سادگی‌ها سوله یافت نمی‌شود، به ویژه آنکه در این بحران انرژی جهانی کشورهایی، چون ایران که صاحب انرژی هستند، می‌توانند به شرط برقراری آرامش و امنیت مکان خوبی برای ورود بنگاه‌های بزرگ خارجی و به ویژه اروپایی جهت تولید در ایران باشند، منتها امکان دارد این کار به دلیل مسائل مرتبط با تحریم بدون ایجاد هیاهو شکل بگیرد.

در این میان با توجه به اینکه نقدینگی زیادی مدت‌ها منتظر خبر نتیجه مذاکرات هسته‌ای بود تا اقدام به سرمایه‌گذاری کند، هم اکنون با توجه به دور از دسترس بودن احیای برجام حداقل در کوتاه‌مدت طبیعی است که از بازارهایی، چون بانک یا بورس به سمت بازارهایی، چون ارز، طلا و سکه گسیل شود و بالطبع در این بازار‌ها دچار نوسان ناشی از ورود نقدینگی و افزایش تقاضا شویم.

در این بین البته برخی تحلیلگران معتقدند اصلاح نرخ ارز ترجیحی بر ثبات بازار آزاد ارز مؤثر بود و به لحاظ زمانی ثبات ماه‌های سپری‌شده از سال جاری در بازار ارز تقریباً با اصلاح نرخ ارز ترجیحی مرتبط بوده که این ارتباط دیگر کمرنگ شده است و امکان دارد زین پس بازار آزاد ارز با توجه به متغیر‌های اثرگذار در این بازار دچار نوسان قیمتی شود.

از سوی دیگر اخبار پیرامون مسائل مرتبط با ناآرامی‌ها چه بخواهیم و چه نخواهیم در بازار ارز، طلا و سکه اثر می‌گذارد و گریزی از آن نیست، زیرا به لحاظ رسانه‌ای نتوانسته‌ایم به خوبی پروپاگاندای رسانه‌های جهانی را در این مورد افشا کنیم، کمااینکه اصل موضوع را نیز منکر نمی‌شویم تا فرصت اصلاح مشکلات را از دست ندهیم، اما بزرگنمایی تصویر توسط رسانه‌های خارجی نیز عوارضی دارد که باید به شیوه رسانه‌ای و نرم کنترل شود.

گرانی دلار و افزایش تقاضا طلا را گران کرد

عضو اتحادیه طلا و جواهر تهران مهم‌ترین دلیل جهش قیمتی طلا و سکه در معاملات را انتظارات تورمی و کوچ سرمایه‌ها از بازاری مانند بورس به سمت بازار دلار و طلا دانست و افزود: اعلام رسمی توقف مذاکرات برجامی از پنج‌شنبه هفته گذشته رشد قیمت دلار در بازار‌ها را رقم زده و زمینه‌ساز جهش قیمت طلا شد.

محمد کشتی‌آرای در گفتگو با نبض بازار اظهار کرد: در سه هفته گذشته تغییرات نرخ اونس جهانی طلا در حد یک درصد بوده که به معنای نوسان پنج تا ۱۰دلار در هر اونس بوده است، بنابراین این نوسان سه هفته‌ای تأثیر زیادی بر قیمت طلا نداشته است. تا چهارشنبه هفته گذشته اونس جهانی و قیمت ارز روال باثباتی را طی می‌کرد و در اظهارنظر‌ها و تحلیل‌های بازار طلا اینگونه عنوان می‌شد که بازار روندی باثبات را طی می‌کند.

عضو اتحادیه طلا و جواهر تهران عنوان کرد: با توجه به ثابت‌بودن و کم‌نوسان بودن قیمت جهانی طلا، افزایش نرخ ارز در کنار افزایش تقاضا مهم‌ترین عوامل افزایش نرخ طلا و سکه در بازار داخلی بوده است.

اعلام رسمی توقف مذاکرات برجامی و تکذیب وصل ارز بلوکه‌شده

وی افزود: از روز پنج‌شنبه هفته گذشته به دلیل تحولات سیاسی داخلی و به نوعی روشن‌شدن تکلیف مذاکرات برجامی و اعلام توقف مذاکرات که به معنای منتفی‌شدن مذاکرات است و تکذیب اخبار وصول ارز بلوکه‌شده ایران، بازار به این اخبار واکنش نشان داد و از روز شنبه هفته جاری قیمت ارز سیر صعودی به خود گرفت و از کانال ۳۲هزار تومان وارد کانال ۳۳‌هزار تومان و دیروز هم وارد کانال ۳۴هزار تومان شد و در برخی ساعات نرخ دلار به ۳۴هزارو۷۰۰ تومان رسید که به معنای افزایش ۸۰۰تومان برای هر دلار آن هم تنها در یک روز است.

رشد تقاضای خرید با وجود روند‌های افزایشی قیمت

وی با اشاره به رشد تقاضای خرید طلا و سکه در شرایط روند‌های افزایشی در قیمت خاطرنشان کرد: خریدار و تقاضا در شرایط رو به افزایش بیشتر می‌شود، اما زمانی که قیمت‌ها کاهشی می‌شود، عرضه افزایش می‌یابد و همه فروشنده می‌شوند.

کارشناس بازار طلا با اشاره به افزایش قیمت حباب سکه اظهار کرد: در حالی که در هفته گذشته حباب سکه در محدوده یک‌میلیون‌و۸۰۰هزار تومان بود، روز گذشته به ۲‌میلیون‌و۳۰۰هزار تومان افزایش یافت. طلا نیز در حال حاضر حباب مثبت بالایی دارد.

وی عنوان کرد: قیمت طلا نیز در بازار گران‌تر از بازار‌های جهانی است، به این دلیل که تقاضای بازار با رشد چشمگیری مواجه است، بنابراین با احتساب حباب طلای به‌کاررفته در سکه می‌توانیم بگوییم حباب سکه به ۲میلیون‌و۹۰۰هزار تومان هم رسیده است.

جابه‌جایی سرمایه‌ها

وی با بیان اینکه انتظارات تورمی مهم‌ترین عامل وضعیت کنونی است، اظهار کرد: سرمایه‌ها از برخی بازار‌ها از جمله بورس خارج و به بازار دلار و سکه وارد شده است. در یک ماه گذشته چنین تحرکی از بازار وجود نداشت و با توجه به اتفاقات داخلی این جابه‌جایی بیشتر به سمت بازار دلار و سکه بوده است.

کاهش قیمت طلا و سکه تحت تاثیر افت نرخ ارز

نایب رئیس اتحادیه طلا و جواهر گفت: در معاملات امروز، تاثیر نرخ ارز بر بازار طلا بهای طلا و سکه به دلیل کاهش نرخ ارز، با افت بیشتری همراه شده است.

محمد کشتی آرای نایب رئیس اتحادیه فروشندگان طلا و جواهر در گفتگو با خبرنگار ایبِنا با اشاره با افت نرخ ارز به ویژه دلار در بازار امروز اظهار داشت: در حال حاضر بهای انواع طلا و سکه در بازار تهران با کاهش همراه است. این در حالی است که نرخ جهانی طلا به دلیل تعطیلی بازار جهانی فلزات گران‌بها بدون تغییر در سطح ۱۷۹۸ دلار به ازای هر اونس قرار دارد.

کشتی آرای در ادامه با تاکید بر این که قیمت‌ها در بازار امروز تحت تاثیر اخبار مثبت از مذاکرات احیای برجام در وین با افت همراه شده است، اظهار داشت: در حال حاضر هر قطعه سکه تمام طرح قدیم به قیمت ۱۱ میلیون و ۹۰۰ هزار تومان معامله می‌شود. همچنین هر قطعه سکه تمام بهار آزادی طرح جدید (سکه امامی) با کاهش قیمت به رقم ۱۲ میلیون و ۲۰۰ هزار تومان رسیده است.

وی افزود: هر نیم سکه بهار آزادی نیز در حال حاضر ۶ میلیون و ۵۰۰ هزار تومان قیمت گذاری شده است. هر ربع سکه بهار آزادی نیز در معاملات دومین روز هفته به رقم ۳ میلیون و ۵۸۰ هزار تومان رسیده است. همچنین هر سکه یک گرمی بانک مرکزی در حال حاضر، ۲ میلیون و ۲۰۰ هزار تومان قیمت گذاری شده است. هر مثقال طلای آب شده در بازار امروز به رقم ۵ میلیون و ۹۰ هزار تومان رسیده و یک گرم طلای ۱۸ عیار نیز یک میلیون و ۱۷۵ هزار تومان قیمت گذاری شده است.

نائب رئیس اتحادیه فروشندگان طلا و جواهر در پایان افزود: حباب سکه امامی در بازار امروز، به رقم ۴۰۰ هزار تومان رسیده است.

اتفاقی عجیب در بازار سکه و طلا برای اولین بار

حباب سکه به ۲ میلیون و ۹۰۰ هزار تومان رسید و این برای اولین بار در چند سال اخیر است که حباب سکه به چنین رقمی رسیده است و رکود شکست.

به گزارش وقت صبح به نقل از همشهری آنلاین؛ محمد کشتی آرای، نایب رئیس اتحادیه طلا و جواهر با اشاره به ورود دلار به کانال ۳۳ هزار تومان و افزایش قیمت آن در این کانال وضعیت بازار طلا و سکه را تحلیل کرد و گفت: سه هفته ای بود که قیمت طلا، سکه و ارز در یک کانال ثابتی مانده بود و یک نوسانات جزیی طبیعی داشت.

ولی در دو سه روز گذشته تحت تاثیر اخبار سیاسی که مهم ترین آن توقف مذاکرات برجام بود، قیمت ارز سیر صعودی پیدا کرد که این سیر صعودی تاثیرش را روی قیمت طلا و سکه هم گذاشت.

وی ادامه داد: در این چند روز تغییرات قیمت انس جهانی بسیار کم و جزیی بود، یعنی در حد ۵ تا ۱۰ دلار. اما از روز شنبه این هفته که قیمت دلار مجددا وارد کانال ۳۳ هزار تومان شد قیمت طلا و سکه مجددا سیر صعودی به خود گرفت و امروز تا قیمت ۱۵ میلیون و ۶۰۰ هزار تومان هم رسید.

اتفاق نادر در بازار سکه و طلا

کشتی آرای گفت: اتفاق نادری که در این چند روز در بازار طلا و سکه افتاد این است که طلا هم دارای حباب شد و طلا حباب مثبت پیدا کرده است. حباب طلا به این معناست که قیمت طلا در داخل کشور از بازار جهانی بیشتر است.

البته حباب مثبت طلا باعث خواهد شد طلا وارد کشور شود اگر حباب منفی بود خطرناک بود و موجب می شد طلا از کشور خارج شود.

نایب رئیس اتحادیه طلا و سکه تهران ادامه داد: این حباب به دلیل افزایش تقاضاست و در حال حاضر حباب سکه دو میلیون و ۱۰۰ هزار تومان است و ۸۰۰ هزار تومان نیز طلای سکه حباب دارد که در نتیجه موجب شده تا حباب سکه به دو میلیون و ۹۰۰ هزار تومان افزایش پیدا کند.

ما در سال های اخیر چنین اتفاقی را نداشتیم که حباب سکه به چنین رقمی برسد یعنی حباب سکه هم رکود شکست.

کشتی آرای پیش بینی کرد:

تغییرات انس جهانی در حد چند دلار بوده است لذا به نظر نمی آید که قیمت انس جهانی بخواهد تغییر زیادی داشته باشد بنابراین هر گونه تغییرقیمت ارز می تواند قیمت طلا و سکه را دچار تغییر کند. در هفته های قبل بازار یک مدیریت کنترل شده روی قیمت ارز داشت و داد و ستدها مدیریت شده بود ولی در چند روز اخیر یکباره تقاضا افزایش پیدا کرد که منجر به افزایش قیمت ها شد.

وی ادامه داد: اگر بانک مرکزی مجددا نرخ ارز را کنترل کند می تواند از روند صعودی جلوگیری کند. ارز عامل اصلی افزایش قیمت طلا و سکه است. هم اکنون قیمت ارز در بازار آزاد ۳۳ هزار و ۵۰۰ تا ۶۰۰ تومان عرضه می شود.

نایب رئیس اتحادیه طلا و جواهر گفت: قیمت طلا و سکه با ارز بازار آزاد محاسبه می شود نه با ارز بازار نیمایی یا توافقی. چون اگر با این ارزها محاسبه شود موجب می شود طلا از کشور خارج شود بنابراین اگر روند صعودی ارز در بازار آزاد از سوی بانک مرکزی کنترل شود می توان از روند صعودی قیمت طلا و سکه هم جلوگیری کرد.

تحلیل تکنیکال طلا (XAUUSD)؛ جدیدترین تحلیل های قیمت اونس طلا

امروز چهارشنبه 2 نوامبر 2022 است و گاوهای طلا موفق شده اند قیمت را تا اطراف سطح مهم حمایتی 1656 دلار افزایش دهند.

همینطور که در تصویر بالا مشاهده می کنید طلا دو روزی است که صعودی شده و در حال حاضر اطراف قیمت 1656 دلار در حال معامله شدن می باشد. فراموش نکنید که اگر امشب لحن مقامات فدرال رزرو کبوتری (منظور سیاست انبساطی است) باشد، طلا می تواند تا اطراف 1675 دلار هم افزایش یابد.

اگر تایم فریم خود را به 4 ساعته تغییر دهید مشاهده خواهید کرد که نوک اندیکاتور rsi با شیب بسیار تندی در حال بالارفتن است و در این لحظه عدد 57 را نشان می دهد.

نگاه کلی به قیمت اونس طلا

تصویر کلی مارکت در تایم روزانه نزولی است.

سطوح حمایت کلیدی در تحلیل طلا

اگر قرار باشد طلا کاهش پیدا کند، اولین سطح جدی حمایت آن منطقه مهم 1650 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا پایین این منطقه نفوذ کند، سطح مهم بعدی قیمت 1640 دلار است. چنانچه خرس های مارکت طلا را پایین تر ببرند، سطح مهم بعدی 1630 خواهد بود.

سطوح مقاومت کلیدی در تحلیل طلا

اگر طلا افزایش پیدا کند، اولین سطح مهم مقاومت آن قیمت 1660 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا بتواند با موفقیت از این منطقه عبور کند، سطح مهم بعدی 1670 دلار می باشد. چنانچه گاوهای مارکت موفق به بالاتر بردن قیمت طلا شوند، سطح مقاومت بعدی 1680 دلار خواهد بود.

همینطور که مشاهده می کنید طلا امروز درست در روزی که مقامات فدرال رزرو قصد دارند جلسه مهم شورای سیاستگذاری بانک مرکزی را برگزار کنند شروع به قوی تر شدن کرده است.

به نظر می رسد دلیل اصلی این اتفاق کاهش دلار امریکا است که به دنبال ریزش بازده اوراق قرضه ده ساله خزانه داری اتفاق افتاده است. فاکتوری هم که باعث شده این موضوع شکل بگیرد، فضای ریسکی موجود درون مارکت است.

اگر نیم نگاهی به شاخص دلار امریکا بیندازید مشاهده خواهید کرد که دلار امریکا سه روز افزایشی خوب را پشت سر گذاشته بود.

البته فراموش نکنید که گزارشات اخیر مشاغل جولتز امریکا و شاخص مدیران خرید کارخانجات ism همه بهتر از انتظارات مارکت از آب درآمدند.

حال امشب تمام نگاه ها به جلسه مهم فدرال رزرو است. انتظار می رود مقامات بانک مرکزی امریکا نرخ های بهره شان را 75 واحد دیگر افزایش دهند که البته این مساله تا الان در مارکت قیمت گذاری شده است.

نکته مهمی که برای سرمایه گذاران مهم است این است که آیا فدرال رزرو سیگنالی مبنی بر یک افزایش 50 واحدی دیگر به بازار مخابره خواهد کرد یا خیر؟

بد نیست بدانید که ابزار پیش بینی کننده گروه cme نشان می دهد که چیزی بالغ بر 50% مشارکت کنندگان منتظر دو افزایش نرخ بهره 75 درصدی برای دو نشست آخر سال 2022 هستند.

به خاطر داشته باشید که چنانچه رئیس فدرال رزرو امریکا، جرومی پاول، تأیید کند که به دلیل مشکلات پیرامون اقتصاد و ترس از یک رکود اقتصادی قصد دارد سرعت افزایش نرخ ها را از این به بعد آهسته تر کند، دلار به احتمال زیاد با فشار فروش سنگینی مواجه خواهد شد و نرخ بازدهی اوراق قرضه نیز احتمالاً به شدت کاهش می یابد.

اگر این سناریو رقم بخورد طلا افزایش خواهد یافت.

سناریوی دیگر این است که پاول اعلام کند برای کاهش تورم یک گزینه افزایش نرخ بهره 75 واحدی دیگر روی میز است که این مساله منوط به داده های اقتصادی آینده است. اگر این سناریو رقم بخورد، دلار امریکا قوی تر خواهد شد و طلا کاهش خواهد یافت.

تحلیل قبلی در تاریخ : Oct 31-2022 ساعت 14:01

تحلیل تکنیکال و فاندامنتال طلا (Gold)- 31 اکتبر

امروز دوشنبه 31 اکتبر 2022 اولین روز کاری بازار فارکس و آخرین روز ماه میلادی اکتبر است. خرس های طلا موفق شده اند قیمت را تا اطراف سطح مهم حمایتی 1635 دلار پایین بکشند.

همینطور که در تصویر بالا مشاهده می کنید فروشندگان طلا امروز و با آغاز هفته کاری فارکس موفق شده اند قیمت را به پایین ترین میزان یک هفته گذشته کاهش دهند. دلیل اصلی این اتفاق، قوی تر شدن سراسری دلار امریکا است.

اگر تایم فریم خود را به 4 ساعته تغییر دهید مشاهده خواهید کرد که نوک اندیکاتور rsi با شیب بسیار ملایمی در حال افزایش یافتن است و در این لحظه عدد 38 را نشان می دهد.

نگاه کلی به قیمت اونس طلا

تصویر کلی مارکت در تایم روزانه نزولی است.

سطوح حمایت کلیدی در تحلیل طلا

اگر قرار باشد طلا کاهش پیدا کند، اولین سطح جدی حمایت آن منطقه مهم 1635 دلار خواهد بود. در صورتیکه تاثیر نرخ ارز بر بازار طلا طلا پایین این منطقه نفوذ کند، سطح مهم بعدی قیمت 1630 دلار است. چنانچه خرس های مارکت طلا را پایین تر ببرند، سطح مهم بعدی 1620 خواهد بود.

سطوح مقاومت کلیدی در تحلیل طلا

اگر طلا افزایش پیدا کند، اولین سطح مهم مقاومت آن قیمت 1640 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا بتواند با موفقیت از این منطقه عبور کند، سطح مهم بعدی 1650 دلار می باشد. چنانچه گاوهای مارکت موفق به بالاتر بردن قیمت طلا شوند، سطح مقاومت بعدی 1660 دلار خواهد بود.

همینطور که مشاهده می کنید این سومین روزی است که طلای جهانی در حال ریزش است و موفق شده تا سطح مهم حمایتی اطراف 1635 دلار سقوط کند. فاکتور اصلی کاهش طلا، قوی تر شدن دلار امریکا است.

اگر همین الان سری به چارت شاخص دلار امریکا با نماد DXY بزنید مشاهده خواهید کرد که قیمت دلار پس از برخورد با سطح مهم حمایتی اطراف 109.50 شروع به بازگشت به سمت بالا کرده است. دلار امروز توانسته تا اطراف 111.20 پرواز کند.

به خاطر داشته باشید که قرار است چهارشنبه این هفته مهمترین رویداد فاندامنتالی یعنی نشست دو روزه مقامات فدرال رزرو به منظور افزایش نرخ های بهره صورت بگیرد.

انتظار می رود روسای بانک مرکزی امریکا نرخ های بهره شان را 75 واحد دیگر بالا ببرند. سرمایه گزاران هم درست به همین دلیل به احتمال زیاد تا روز چهارشنبه از خرید و فروش های غیر معقول خودداری خواهند کرد.

فراموش نکنید که همین فاکتور می تواند جلوی ریزش های بیشتر طلا را بگیرد.

در ضمن به خاطر داشته باشید که به دلیل اینکه امروز آخرین روز ماه اکتبر است و این موضوع مصادف شده با روز جشن هالووین، امکان اینکه حجم معاملات کمتر باشد زیاد است.

تحلیل قبلی در تاریخ : Oct 28-2022 ساعت 14:21

تحلیل تکنیکال و فاندامنتال طلا (Gold)- 28 اکتبر

امروز جمعه 28 اکتبر 2022 آخرین روز کاری بازار فارکس در این هفته میلادی است و خرس های طلا موفق شده اند قیمت را دوباره به زیر سطح مهم حمایتی 1650 دلار بکشند.

همینطور که در تصویر بالا مشاهده می کنید پس از اینکه طلا نتوانست از سطح مهم مقاومتی 1675 دلار عبور کند شروع به ریزش تا پایین 1650 دلار کرده است. این مساله در حالی است که ایالات متحده قرار است گزارش مورد علاقه فدرال رزرو (منظور شاخص تورمی pce است) را منتشر کند.

از نقطه نظر تکنیکالی هیچ چیز در مورد روند طلا تغییر نکرده است.

اگر تایم فریم خود را به 4 ساعته تغییر دهید مشاهده خواهید کرد که نوک اندیکاتور rsi با شیب بسیار ملایمی در حال کاهش یافتن است و در این لحظه عدد 44 را نشان می دهد.

نگاه کلی به قیمت اونس طلا

تصویر کلی مارکت در تایم روزانه نزولی است.

سطوح حمایت کلیدی در تحلیل طلا

اگر قرار باشد طلا کاهش پیدا کند، اولین سطح جدی حمایت آن منطقه مهم 1650 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا پایین این منطقه نفوذ کند، سطح مهم بعدی قیمت 1640 دلار است. چنانچه خرس های مارکت طلا را پایین تر ببرند، سطح مهم بعدی 1630 خواهد بود.

سطوح مقاومت کلیدی در تحلیل طلا

اگر طلا افزایش پیدا کند، اولین سطح مهم مقاومت آن قیمت 1650 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا بتواند با موفقیت از این منطقه عبور کند، سطح مهم بعدی 1660 دلار می باشد. چنانچه گاوهای مارکت موفق به بالاتر بردن قیمت طلا شوند، سطح مقاومت بعدی 1675 دلار خواهد بود.

همینطور که مشاهده می کنید طلا در آخرین روز کاری بازار فارکس توانسته به زیر سطح مهم حمایتی 1650 دلار کاهش پیدا کند.

ناامیدی های اخیر معامله گران نسبت به مقامات فدرال رزرو و ادامه فرایند سیاست های انقباضی شان باعث شد نرخ بازده اوراق قرضه تا اطراف 3.90% سقوط کند. این مساله به دلیل گزارشات و داده های مایوس کننده اخیر ایالات متحده بوده است.

انتظار مارکت نسبت به آهسته تر شدن روند سیاست های انقباضی بانک های مرکزی بزرگ تا الان توانسته جلوی ریزش های طلا این فلز گرانبهای بی بهره را بگیرد.

تمام نگاه ها به گزارش تولید ناخالص داخلی آلمان بود که خوشبختانه بهتر از انتظارات مارکت از آب درآمد. گزارش تولید ناخالص داخلی سه ماهه سوم یک رشد 1.2 درصدی را نشان داد که این رقم از عدد پیش بینی شده 0.8% فراتر بود.

در انتها فراموش نکنید که بازار امروز منتظر گزارش شاخص تورمی PCE امریکا است. این داده، شاخص مورد علاقه مقامات بانک مرکزی امریکا است.

در کل به خاطر داشته باشید فارغ از گزارش خوب تولید ناخالص داخلی سه ماهه سوم امریکا یک رکود اقتصادی دیگر در راه (البته وقوع این رکود به این زودی ها نیست) است. ولی مادامیکه فدرال رزرو و مردم از آن نترسند طلا نمی تواند بدرخشد.

فراموش نکنید که در کل وقوع یک رکود اقتصادی به نفع این فلز زرد گرانبها است.

تحلیل قبلی در تاریخ : Oct 26-2022 ساعت 19:01

تحلیل تکنیکال و فاندامنتال طلا در فارکس - 26 اکتبر

امروز چهارشنبه 26 اکتبر 2022 است و گاوهای طلا موفق شده اند قیمت را تا اطراف 1675 دلار بالا ببرند.

همینطور که در تصویر بالا مشاهده می کنید دیروز و امروز بازار طلا صعودی بوده و موفق شده تا اطراف سطح مهم مقاومتی 1675 دلار افزایش پیدا کند. این بالاترین میزان قیمت طلا در دو هفته گذشته است.

اگر تایم فریم خود را به 4 ساعته تغییر دهید مشاهده خواهید کرد که نوک اندیکاتور rsi با شیب زیادی در حال افزایش است و در این لحظه عدد 61 را نشان می دهد.

نگاه کلی به قیمت اونس طلا

تصویر کلی مارکت در تایم روزانه نزولی است.

سطوح حمایت کلیدی در تحلیل طلا

اگر قرار باشد طلا کاهش پیدا کند، اولین سطح جدی حمایت آن منطقه مهم 1660 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا پایین این منطقه نفوذ کند، سطح مهم بعدی قیمت 1650 دلار است. چنانچه خرس های مارکت طلا را پایین تر ببرند، سطح مهم بعدی 1640 خواهد بود.

سطوح مقاومت کلیدی در تحلیل طلا

اگر طلا افزایش پیدا کند، اولین سطح مهم مقاومت آن قیمت 1665 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا بتواند با موفقیت از این منطقه عبور کند، سطح مهم بعدی 1680 دلار می باشد. چنانچه گاوهای مارکت موفق به بالاتر بردن قیمت طلا شوند، سطح مقاومت بعدی 1695 دلار خواهد بود.

همینطور که مشاهده می کنید قیمت طلای جهانی امروز تا سطح مهم مقاومت 1675 دلار بالا رفته است. اگر قرار باشد روند طلا تغییر کند، باید این سطح مهم مقاومتی شکسته شود و کندل تثبیتی هم مشاهده شود.

اصلی ترین دلیل افزایش قیمت طلا، ضعیف تر شدن دلار امریکا در مارکت است.

اگر همین الان سری به چارت شاخص دلار امریکا بزنید مشاهده خواهید کرد که دلار تا پایین قیمت 110 سقوط کرده است. در واقع دلار به پایین ترین میزان خود در یک ماه گذشته کاهش یافته است.

دلیل اصلی سقوط دلار، کاهش گمانه زنی ها درباره ادامه فرایند افزایش نرخ های بهره توسط مقامات فدرال رزرو است.

داده‌های اقتصاد کلان امریکا که دیروز منتشر شد حاکی از وخامت اوضاع رشد بزرگ ‌ترین اقتصاد جهان است. این موضوع ممکن است بانک مرکزی آمریکا را مجبور کند که موضع شاهینی (منظور سیاست های انقباضی است) خود را کاهش دهد.

سرمایه گذاران با توجه به این مساله، آینده روند سیاست های انقباضی فدرال رزرو را تیره و تار می بینند. اگر نسبت به این موضوع شک دارید، همین الان نیم نگاهی به چارت بازده اوراق قرضه ده ساله بیندازید.

نرخ بازده اوراق ده ساله هم اینک تا عدد 4% سقوط کرده است. ابتدای همین هفته نرخ بازده اوراق قرضه اطراف 4.30% بود. این مساله سنگینی زیادی روی دلار وارد کرده و باعث قوی تر شدن طلا شده است.

ولی فراموش نکنید که هنوز هم انتظار می رود فدرال رزرو به دلیل تورم بالا نرخ های بهره را افزایش دهد. این توقع از بانک مرکزی اروپا و انگلستان نیز می رود. همین موضوع باعث شده تا سرمایه گذاران دست از خریدهای افراطی و تهاجمی بردارند.

در انتها معامله گران منتظر گزارش فروش خانه های جدید امریکا هستند. این گزارش به علاوه احساسات مارکت و بازار اوراق قرضه، محرک های مارکت طلا هستند.

تحلیل قبلی در تاریخ : Oct 24-2022 ساعت 13:07

تحلیل طلا در فارکس - 24 اکتبر

امروز دوشنبه 24 اکتبر 2022 اولین روز کاری بازار فارکس در این هفته میلادی است و قیمت طلای جهانی در حال ریزش تا 1644 دلار می باشد. همینطور که در تصویر بالا مشاهده می کنید پس از اینکه جمعه گذشته طلا تا 1617 دلار سقوط کرد، سروکله گاوهای مارکت پیدا شد و در سشن معاملاتی آسیا موفق شدند قیمت را تا 1670 دلار هم بالا ببرند.

ولی در این لحظه که مشغول نگرش این تحلیل هستیم طلا مجددا ریزش کرده و اطراف قیمت 1645 دلار در حال معامله شدن است. دلیل اصلی آن قوی تر شدن دلار امریکا در ابتدای هفته کاری فارکس است. اگر تایم فریم خود را به 4 ساعته تغییر دهید مشاهده خواهید کرد که نوک اندیکاتور rsi با شیب زیادی در حال کاهش است و در این لحظه عدد 51 را نشان می دهد.

نگاه کلی به قیمت طلا

تصویر کلی مارکت در تایم روزانه نزولی است.

سطوح حمایت کلیدی در تحلیل طلا

اگر قرار باشد طلا کاهش پیدا کند، اولین سطح جدی حمایت آن منطقه مهم 1644 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا پایین این منطقه نفوذ کند، سطح مهم بعدی قیمت 1637 دلار است. چنانچه خرس های مارکت طلا را پایین تر ببرند، سطح مهم بعدی 1620 خواهد بود.

سطوح مقاومت کلیدی در تحلیل طلا

اگر طلا افزایش پیدا کند، اولین سطح مهم مقاومت آن قیمت 1660 دلار خواهد بود. در صورتیکه طلا بتواند با موفقیت از این منطقه عبور کند، سطح مهم بعدی 1670 دلار می باشد. چنانچه گاوهای مارکت موفق به بالاتر بردن قیمت طلا شوند، سطح مقاومت بعدی 1680 دلار خواهد بود.

همینطور که مشاهده می کنید طلا اطراف قیمت 1670 دلار (به عبارتی دیگر بالاترین میزان قیمت طلا در یک هفته گذشته) با یک سطح مقاومتی برخورد کرد و با فشار فروش از سمت خرس های مارکت مواجه شد.

دلیل اصلی فاندامنتالی ریزش طلا قوی تر شدن دلار امریکا است. ولی در نظر داشته باشید که عقب نشینی بازده اوراق قرضه ده ساله خزانه داری امریکا از بالاترین میزان 14 سال گذشته خود می تواند از طلا حمایت کند.

اگر همین الان نیم نگاهی به بازده اوراق قرضه ده ساله بیندازید مشاهده خواهید کرد که قیمت آن پس از افزایش تا 4.33%، در این لحظه اطراف 4.20% است. دلیل کاهش بازده اوراق، سیگنال هایی است که مقامات فدرال رزرو در مارکت انتشار می دهند.

خبرنگار ارشد روزنامه وال استریت ژورنال، نیک تیمیرائوس می گوید: به احتمال بسیار قوی مقامات فدرال رزرو درباره افزایش کمتر نرخ ها در ماه دسامبر بحث هایی خواهند کرد.

این مقاله همچنین نشان می ‌دهد که برخی از سیاست‌ گذاران بانک مرکزی امریکا می ‌خواهند افزایش نرخ‌ ها را در اوایل سال آینده متوقف کنند تا ببینند حرکت ‌های امسال آنها چگونه اقتصاد را کند کرده تا بلکه بتوانند از خطر ایجاد رکود اقتصادی جلوگیری کنند.

همین مساله باعث ایجاد عدم اطمینان در مورد سرعت چرخه افزایش نرخ های بهره فدرال رزرو شده که به نوبه خود باعث کاهش بازده اوراق قرضه ایالات متحده شده و می تواند مانع از افزایش بیشتر دلار امریکا شود.

ولی فراموش نکنید که به هر حال فدرال رزرو قرار است تا پایین آوردن تورم به سیاست های انقباضی خود ادامه دهد.

علاوه بر این مساله، انتظار می رود بانک های مرکزی بزرگ دیگر مثل بانک مرکزی اروپا و انگلستان نرخ های بهره خود را بالا ببرند که این موضوع جلوی صعودهای بیشتر طلا را خواهد گرفت.