نحوه عملکرد فارکس یا بازار تبادل ارز خارجی چگونه است؟
پیشتر با بازار فارکس آشنا شده ایم و مقالات زیادی در این مورد داشته ایم. در این مقاله به نحوه عملکرد بازار فارکس می پردازیم، تا بدانید که در این بازار عظیم چه اتفاقی می افتد.
- 1. عملکرد بازار فارکس برای تازه کارها
- 2. فارکس و لوریج
- 3. بازار فارکس و احساسات شما
- 4. سخن آخر از نحوه عملکرد فارکس
تبادل ارزهای خارجی، پیشتر تنها در مواقعی انجام می شد که مردم نیاز به ارز خارجی برای مسافرت به دیگر کشورها داشتند. این امر شامل تبادل مقداری از ارز کشور مبدا آن ها با ارز کشوری دیگر، در بانک یا کارگزاری مبادلات ارز خارجی (صرافی) بود، و افراد ارز خارجی خود را با نرخ مبادله فعلی که توسط بانک یا کارگزار مشخص می شد، دریافت می کردند.
امروزه اما، هنگامی که نام مبادلات ارزی معامله با لوریج چگونه است؟ خارجی یا فارکس را می شنوید، معمولا به نوعی از تجارت سرمایه گذاری اشاره دارد که این روزها معمول شده است. بسیاری از افراد خواهان دانش در مورد نحوه عملکرد بازار مبادلات خارجی – که به کلمه فارکس خلاصه شده است – هستند، چرا که به این بازار علاقه دارند و می خواهند نحوه سرمایه گذاری و مبادله ارزها را یاد بگیرند.
درست همانند دیگر سهام، معامله گران در فارکس نیز می توانند میزان نوسانات دو ارز مختلف را حدس زده، و این کار را چه برای سرگرمی و چه برای کسب سود انجام دهند.
عملکرد بازار فارکس برای تازه کارها
شاید به نظر بعضی ها کار در بازار فارکس آسان به نظر بیاید، اما باید بدانید که در این صنعت خاص، تعداد چشمگیری از معامله گران تازه کار با شکست مواجه می شوند، چرا که پیچیدگی یادگیری در این حرفه بسیار سخت و زیاد است.
حتی معامله گرانی که از این موضوع آگاه هستند، با خود می گویند “برای آن ها این اتفاق افتاده است، اما برای من اتفاق نمی افتد”. در نهایت اما 96 درصد از این معامله گران با دست های خالی مجبور به ترک بازار فارکس می شوند، و نمی دانند که چه اتفاقی برایشان افتاده است و حتی ممکن است احساس کنند که مورد کلاهبرداری قرار گرفته اند.
تجارت فارکس کلاهبرداری نیست؛ بلکه تنها یک صنعت است که در اصل برای کاربران حرفه ای ساخته شده است، که آن را درک می نمایند. هدف معامله گران جدید باید این باشد که به اندازه کافی بتوانند در این بازار دوام بیاورند، تا با عملکرد اصلی بازار مبادلات فارکس آشنا شوند، و به عنوان یکی از کاربران حرفه ای در فارکس شناخته شوند. این امر با مطالعه در مورد بازار فارکس، درک واژگان و یادگیری استراتژی های جدید فارکس ممکن می شود.
فارکس و لوریج
اولین موردی که می تواند باعث از بین رفتن سرمایه معامله گران شود، قابلیت استفاده از یک ویژگی مبادلاتی با نام “لوریج معاملات فارکس” است. استفاده از لوریج به معامله گران اجازه می دهد تا در بازار با مقدار پولی، بیش از آن چه که در حساب خود موجود دارند به معامله بپردازند.
برای مثال، اگر در لوریج 2:1 معامله کنید، می توانید با یک سپرده 1000 دلاری، به اندازه 2000 دلار ارز در بازار را معامله و کنترل نمایید. بسیاری از بروکرهای فارکس، تا میزان 50:1 لوریج را ارائه می دهند. این ویزگی می تواند بسیار خطرناک باشد، چرا که معامله گران جدید دوست دارند تا به محض ورود خود به فارکس با این لوریج بالا معامله کنند، در صورتی که هنوز برای نتایج آن امادگی لازم را به دست نیاورده اند.
مبادله لا استفاده از لوریج می تواند فرصت بسیار خوبی باشد، و می تواند کسب درآمد شما از فارکس را به سادگی افزایش بدهد، اما این نکته کمتر یادآوری می شود که لوریج همچنین می تواند احتمال خطا و ضرر شما را نیز به سادگی بالا ببرد.
اگر معامله گری که 1000 دلار موجودی در حساب فارکس خود دارد، با لوریج 50:1 معامله کند، به این معنی است که در بازار با 50000 دلار معامله می کند، و هر پیپ معادل 5 دلار ارزش دارد. اگر میانگین میزان تحرکات یک جفت ارز در روز 70 تا 100 پیپ باشد، در یک روز ممکن است میانگین ضرر شما 350 دلار باشد. اگر یک معامله بسیار بد و نا موفق داشته باشید، ممکن است در سه روز تمامی موجودی حساب خود را از دست بدهید، و البته این در شرایطی است که همه چیز معمولی و نرمال باشد.
بیشتر معامله گران خوش بین هستند، و می گویند ” اما ممکن است در چند روز، موجودی حساب من دو برابر شود”. با این که این حرف نیز درست است، اما تماشای نوسان حساب و دارایی خود، کاری بسیار سخت است. بسیاری از افراد گمان می کنند که می توانند این شرایط را کنترل کنند، اما نمی توانند، و در نتیجه اشتباهات معاملاتی فارکس رخ می دهند، و در نهایت حسابشان خالی می شود.
بازار فارکس و احساسات شما
با در نظر گیری این که شما بتوانید از پس چالش نیافتادن در دام لوریج بر بیایید، چالش بزرگ بعدی که با آن رو به رو می شوید، کنترل احساسات شما است. بزرگ ترین مسئله ای که با آن برخورد می کنید، احساسات شما در زمان انجام معاملات فارکس است. عملکرد بازار فارکس می تواند شبیه به یک ترن هوایی باشد، برای این که جلوی زیان خود را در زمان ممکن بگیرید و در دام زیاد نگه داشتن یک معامله نیافتید، باید اراده ای آهنین داشته باشید. مبادلات فارکس باید یک فرمول و روشی باشد که به صورت مداوم و بدون هر گونه احساسات اجرا شود.
هنگامی که معامله گران پولی را در یک معامله قرار داده اند، و این معامله بر طبق خواسته آن ها پیش نمی رود، پر از احساس ترس می شوند. در این شرایط، کاربر حرفه ای فارکس به روش خود پایبند مانده و معامله را خاتمه می دهد، اما در سوی دیگر، کاربر تازه کار، به امید این که بازار روند باب میل وی را پیش بگیرد، در معامله معامله با لوریج چگونه است؟ باقی می ماند. این عکس العمل احساسی می تواند باعث شود تا معامله گران تازه کار با سرعت بسیاری زیادی پول و سرمایه خود را به کلی از دست بدهند.
موجود بودن قابلیت لوریج در فارکس، شما را وسوسه می کند تا از آن استفاده کنید، و اگر روند معامله بر خلاف میل شما پیش برود، احساسات شما بر توانایی تصمیم گیری شما تاثیر می گذارد و به احتمال زیاد سرمایه خود را از دست خواهید داد. بهترین راه برای جلوگیری از تمام این ها، این است که یک برنامه معاملاتی داشته باشید که به آن پایبند بمانید، و همچنین روش ها و استراتژی هایی داشته باشید که پیشتر آن ها را آزمایش کرده اید و در حداقل 50 درصد معاملات نتیجه مثبتی در بر داشته اند. در حقیقت نه تنها باید از یک برنامه معاملاتی برخوردار باشید، بلکه باید اخبار روز را نیز دنبال کنید، تا آموزش های لازم را فرا گرفته و بتوانید عملکرد خود را در فارکس بسنجید.
سخن آخر از نحوه عملکرد فارکس
عملکرد بازار فارکس، بسیار شبیه به هر بازار دیگری است که به مبادله دارایی هایی مثل سهام، اوراق قرضه یا کالاها می پردازد. روشی که شما برای انجام مبادلات در بازار فارکس انتخاب می کنید، تعیین کننده این موضوع است که شما سود می کنید و یا متضرر خواهید شد. اگر در اینترنت جستجو کنید، ممکن است متوجه شوید که دیگر افراد می توانند به صورت موفق در فارکس معامله کنند، اما شما نمی توانید. اما باید بدانید که این تفکر درست نیست و تنها در نظر شما این گونه جلوه می کند.
افراد بسیار زیادی وجود دارند که در بازار مبادلات ارز خارجی فارکس در حال کوشش و تقلا برای نجات خود هستند، اما غرور آن ها، ایشان را از اعتراف کردن به مشکلاتشان منع می کند. بنابراین در صورتی که آن ها نیز همانند شما در حال تقلا هستند، ممکن است پست های آن ها در فروم های آنلاین (forum) مثل فیسبوک را مشاهده کنید که درباره تجربیات بسیار خوب و جذاب خودشان در بازار فارکس می گویند، و بر این عقیده اند که عملکرد بسیار خوبی در این بازار دارند.
درک عملکرد بازار فارکس و برنده شدن در معاملات آنلاین فارکس، هدفی قابل دسترسی است که با دانش و کسب اطلاعات، و تمرکز خپحواس در زمان یادگیری محقق می شود. به همین منظور در ابتدا باید بر روی حساب دموی فارکس مشغول فعالیت شوید، و در زمانی که شروع به استفاده از پول واقعی برای معاملات کردید، با مقدار کم شروع کنید.
همواره به خودتان اجازه بدهید که اشتباه کنید و نحوه رد شدن از این اشتباهات و کنار آمدن با آن ها با کمترین ضرر و زیان را یاد بگیرید. هر روزه مردم در بازار فارکس شکست می خورند، چرا که توانایی صادق بودن با خودشان را ندارند. اگر این کار را یاد بگیرید، نصف راه را برای رسیدن به موفقیت در فارکس رفته اید.
مزایا و معایب فارکس
برای آشنایی بیشتر با فارکس، بهتر است با مزایای فارکس و معایب این پلتفرم مبادله ارزهای جهانی آشنا شوید.
اهرم یا لوریج چیست و چه مزایا و معایبی دارد؟
یکی از چالش‌های معامله‌گران در بازارهای مالی کمبود نقدینگی است. شما ممکن است بارها به‌دلیل نبود نقدینگی فرصت مناسب را برای نوسان‌گیری از دست داده باشید؛ از این‌رو ابزارهای مالی ایجاد شده‌اند تا به سهولت معاملات کمک کنند. یکی از این ابزارها اهرم یا لوریج است که در معاملات فیوچرز، آپشن و مارجین کاربرد دارد.
فهرست این مقاله
معرفی اهرم یا لوریج (Leverage)
این ابزار با هدف افزایش بازدهی در سرمایه‌گذاری استفاده می‌شود. زمانی که شما از اهرم استفاده می‌کنید، نیازی نیست کل سرمایه خود را وارد بازار کنید؛ برای مثال اگر می‌خواهید ۱۰۰۰ دلار روی دارایی خاصی سرمایه‌گذاری کنید، اما این مبلغ را ندارید، می‌توانید معامله را با استفاده از اهرم و به میزانی که سرمایه دارید شروع کنید، مابقی سرمایه از طریق صرافی تأمین می‌شود. درواقع شما با استفاده از این ابزار پول قرض می‌گیرید. اگر جمع سرمایه‌گذاری شما بیشتر از بازپرداخت شما باشد، سود کردید. این ابزار درصد نرخ بازگشت سرمایه را تغییر نمی‌دهد. میزان آن نیز به میزان دارایی شما و قوانین بستگی دارد؛ مثلاً برای استفاده از این ابزار در صرافی‌ها باید به قوانین آنها توجه کنید. البته باید توجه داشته باشید که استفاده از اهرم پرریسک است و درصورت خطا، زیان بسیاری را متحمل می‌شوید.
کاربرد لوریج
از این ابزار می‌توان برای خرید خانه یا سرمایه‌گذاری در بازارهای مالی بهره برد. لوریج در کسب‌وکار، مالی شخصی و سرمایه‌گذاری حرفه‌ای استفاده می‌شود. اگر بنگاهی بخواهد فعالیت خود را توسعه دهد، می‌تواند علاوه بر سرمایه خود به منبع دیگری متوسل شود. استفاده از سرمایه و دارایی‌ها، منبع محدودی در دسترس کسب‌وکار قرار می‌دهد. اگر این بنگاه به دریافت وام یا تسهیلات اقدام کند، می‌تواند علاوه بر حفظ منابع خود سرمایه بیشتری به‌دست آورد. البته باید میزان عایدی پروژه‌ای که برای آن وام دریافت می‌کند، از میزان نرخ بهره وام بیشتر باشد. دقت داشته باشید که اهرم زمانی معنا دارد که بخواهید وضع موجود را ارتقا دهید و به سود بیشتر یا امکانات یا دارایی بیشتر (مسکن، کسب‌وکار بهتر و…) برسید.
همان‌طور که اشاره شد، کاربرد این ابزار در حوزه مالی بسیار گسترده است و افراد یا کسب‌وکارهای بسیاری از آن استفاده می‌کنند. اهمیت این ابزار از آن حیث است که به توانایی شرکت‌ها در انجام تعهدات مالی و بازپرداخت بدهی‌هایشان اشاره می‌کند. آگاهی از این موضوع، به سهام‌داران و سرمایه‌گذاران کمک می‌کند؛ زیرا می‌دانیم که در بیشتر موارد، تأمین مالی پروژه‌ها از محل حقوق صاحبان سهام و بدهی انجام معامله با لوریج چگونه است؟ می‌شود. تقسیم تمام بدهی‌ها به حقوق صاحبان سهام، یکی از انواع رایج نسبت لوریج یا اهرم مالی است. هرچه عدد به‌دست‌آمده کمتر باشد، شرکت موردنظر گزینه مناسبی برای سرمایه‌گذاری خواهد بود. اگر عدد این از دو بیشتر باشد، پروژه پرخطری به شمار می‌آید.
تفاوت لوریج و مارجین
در هر دو حالت پولی قرض گرفته می‌شود. در معاملات لوریج‌دار در مارجین، معامله‌گر از سرمایه‌ای که قرض گرفته استفاده می‌کند، اما در معاملات فیوچرز، قرضی در کار نیست و تنها قراردادی میان شخص و صرافی بسته می‌شود، اما در مارجین پول قرض داده می‌شود و شخص سفارش خود را ثبت می‌کند. در حساب‌های مارجین، اهرم را با نسبت‌هایی مانند ۱: ۵۰ (یک به پنجاه)، ۱: ۱۰۰ (یک به صد) و… نشان می‌دهند؛ یعنی قدرت پول شما ۵۰ یا ۱۰۰ برابر خواهد شد. اگر افراد در حالت مارجین وارد محدوده معامله با لوریج چگونه است؟ حد ضرر شوند، به آن کال مارجین می‌گویند. در این حالت کارگزار موقعیت شما را می‌بیند و شما باید نقدینگی حساب خود را افزایش دهید. نکته مدنظر درباره این ابزار این است که صرافی دارایی خاصی را به شما قرض می‌دهد و شما باید همان دارایی را پس بدهید؛ مثلاً اگر صرافی روی جفت ارز بیت کوین به تتر به شما لوریج دهد، نمی‌توانید رمز ارز دیگری بخرید و تنها باید بیت کوین بخرید، اما در این ابزار چنین شرطی وجود ندارد. این نکته تفاوت اصلی میان معاملات مارجین و معاملات لوریج‌دار در بازار فیوچرز است.
مزایای لوریج
ابزارهای مالی برای سهولت معامله و کسب سود بیشتر معامله‌گران پدید آمده‌اند. اگر شما راهبرد مناسبی داشته باشید، می‌توانید حتی با مبالغ کم وارد بازار شوید و از لوریج بهره ببرید. یکی از بهترین بازارها برای استفاده از این ابزار، بازار ارزهای دیجیتال است. در ادامه به بررسی مزایای این ابزار می‌پردازیم:
شما با استفاده از لوریج، آزادی عمل بیشتری برای سرمایه‌گذاری دارید. همچنین با این ابزار می‌توانید تنوع زیادی در سبد سرمایه‌گذاری خود داشته باشید و به‌کمک این ابزار سرمایه خود را چندین برابر کنید. درواقع با سرمایه کم و البته استفاده از لوریج می‌توان ارزش کل سرمایه را بالاتر برد و سبد سرمایه‌گذاری مناسبی ایجاد کرد.
زمانی که شما از این اهرم استفاده می‌کنید، قرض می‌کنید تا بتوانید با سرمایه بیشتری وارد بازار شوید. در ازای این قرض نیز بهره ثابتی می‌پردازید. اگر به سود برسید و این سود بیش از بهره پرداختی باشد، شما معامله موفقی داشتید؛ برای مثل اگر فردی برای خرید بیت کوین از لوریج ۱۰ استفاده کند، هر ۱ درصد رشد قیمت بیت کوین، برای این ترید معادل ۱۰ درصد رشد اعمال خواهد شد (لوریج او ۱۰ است و درنتیجه سود او نیز ۱۰ برابر خواهد شد)؛س پس هرچه تعداد معاملات موفق شما از ناموفق‌ها بیشتر باشد، سرمایه شما با سرعت بیشتری افزایش می‌یابد.
معایب لوریج
هر ابزاری در کنار فواید خود معایبی نیز دارد که بهتر است از آن آگاه باشیم. استفاده از اهرم‌ها نیازمند تجربه و دانش است. شما باید بدانید از ابزاری استفاده می‌کنید که مبتنی بر قرض و بدهی است. راهبرد شما برای معامله باید معین و شفاف باشد و احتیاط لازم را داشته باشید. در ادامه با معایب این روش نیز آشنا می‌شویم.
به همان اندازه که امکان سودآوری شما با اهرم افزایش می‌یابد، ممکن است ضرر کنید و سرمایه‌تان نابود شود. اگر شما از این ابزار استفاده نکنید، در بدترین حالت قیمت صفر می‌شود، اما کال مارجین شدن، صفرشدن سرمایه و شرایطی به‌مراتب بدتر از افت قیمتی بدون حالت اهرم است. شاید بهتر باشد پیش از استفاده از اهرم، به اهمیت سرمایه موجود، احتمال کال مارجین شدن و میزان مهارت خود در معامله توجه کنید.
اگر شما یک معامله‌گر بلندمدت و هولدر هستید، لوریج را فراموش کنید! شما به‌کمک این ابزار می‌توانید از نوسانات کوتاه‌مدت بازار بهره ببرید، اما با نگه‌داشتن دارایی در حال ریزش، تنها به خود ضربه می‌زنید. زمانی که قیمت دارایی افت می‌کند و شما هولدر هستید، به این فکر می‌کنید که در آینده قیمت مجدد رشد خواهد کرد و زیان شما جبران می‌شود، اما اگر اهرم استفاده کنید و دارایی در حال سقوط را نگه دارید، با ادامه ریزش قیمت دارایی شما صفر و سرمایه شما نابود می‌شود؛ پس اگر سرمایه‌گذار بلندمدتی هستید، دنبال راه مطمئن‌تری باشید و اهرم را فراموش کنید.
اگر می‌خواهید از لوریج استفاده کنید، باید به صرافی کارمزد بدهید. این کارمزد در معاملات بلندمدت به‌صرفه نیست و به‌حدی است که ممکن است بخشی از سود شما را از بین ببرد. پس دقت داشته باشید در زمان استفاده از معاملات لوریج حتماً باید به کارمزد معامله که روزبه‌روز به مقدار آن اضافه می‌شود نیز توجه کنید.
اصل سرمایه حفظ نمی‌شود!
مورد دیگری که باید به آن توجه کرد، این است که در معامله با اصل سرمایه و بدون لوریج، اصل پول ما حفظ خواهد شد، اما در معاملاتی که لوریج دارند، این‌گونه نیست؛ برای مثال اگر با ۵۰۰ دلار بیت کوین خریداری کردید و قیمت آن دچار افت شد، شما می‌توانید آن‌قدر صبر کنید تا کاهش قیمت جبران شود و اصل سرمایه برگردد، اما با وجود اهرم نگه‌داشتن دارایی در حال ریزش اشتباه محض است؛ زیرا نه‌تنها اصل سرمایه بازنمی‌گردد، بلکه همه نقدینگی شما از بین می‌رود.
نتیجه‌گیری
استفاده از هر ابزاری، چالش‌های خاص خود را دارد. لوریج ابزاری مطلوب در بازارهای مالی است، اما بدانید پیش از استفاده دانش و مهارت استفاده از آن را بیاموزید و راهبرد معاملاتی شفافی برای خود تعریف کنید. همچنین به میزان ریسک‌پذیری خود واقف باشید و به کارمزد معاملات و نوسانات روزمره توجه کنید. در پایان بدانید نوسان ذات هر بازاری است و ضرر اتفاق اجتناب‌ناپذیر است؛ پس ابزار مناسب خود را بیابید و با آن سود کنید.
توجه: با وجود اینکه دو صرافی کوینکس و کوکوین هر دو فعلا بدون نیاز به تغییر IP فعالیت می‌کنند اما بهتر است برای امنیت بیشتر از IP ثابت خارج از ایران استفاده کنید.
برای ورود به صرافی کوینکس حتما باید با IP خارج از ایران وارد شوید.
معامله با مارجین چیست؟
معامله با مارجین یکی از روش‌های معامله با استفاده از وجوهی است که توسط یک طرف سوم تأمین می‌شود. در مقایسه با حساب‌های عادی معاملاتی، حساب‌های مارجین به معامله‌گران این اجازه را می‌دهد تا به مقادیر بیشتری از سرمایه دسترسی پیدا کرده و از عامل اهرمی در معاملاتشان استفاده کنند.
معامله با مارجین این امکان را به معامله‌گران می‌دهد که با کسب سود بیشتر نتایج معاملات خود را تقویت کنند. امکان وسعت‌بخشی به نتایج معاملاتی معامله با مارجین را به یک روش محبوب در بازارهایی با نوسان کم کرده است، به‌خصوص در بازار بین‌المللی فارکس.
هر چند از معامله با مارجین در بازار سهام (stocks)، کالا (commodity) و بازار مبادلات رمز ارزها (cryptocurrency markets) استفاده می‌شود.
برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد بازارفارکس می‌توانید از مطلب آموزشی «بازار مبادلات ارزهای خارجی (فارکس) چیست؟» دیدن نمایید.
در بازارهای سنتی، مقادیر وجه قرض گرفته‌شده معمولاً توسط یک بروکر سرمایه‌گذار تأمین می‌شود. در مبادلات رمز ارزها اما این وجوه توسط دیگر معامله‌گران تأمین می‌شوند، که براساس میزان تقاضا برای وجوه مارجین در بازار بهره کسب می‌کنند.
برخی از صرافی‌های رمز ارز نیز وجوه مارجین برای کاربران خود فراهم می‌کنند هر چند این مورد کمتر معمول است.
معامله با مارجین یکی از روش‌های معامله با استفاده از وجوهی است که توسط یک طرف سوم تأمین می‌شود. در مقایسه با حساب‌های عادی معاملاتی، حساب‌های مارجین به معامله‌گران این اجازه را می‌دهد تا به مقادیر بیشتری از سرمایه دسترسی پیدا کرده و از عامل اهرمی در معاملاتشان استفاده کنند.
معامله با مارجین چگونه کار می‌کند؟
وقتی یک معامله مارجین شروع می‌شود، معامله‌گر موظف است درصدی از ارزش کل معامله را تسلیم کند. این سرمایه‌گذاری اولیه با نام مارجین شناخته می‌شود و ارتباط نزدیکی با مفهوم لوریج (عامل اهرمی – leverage) دارد.
به بیان دیگر، از حساب‌های معامله با مارجین برای ایجاد معاملات اهرمی استفاده می‌شود و این اهرم برابر با نسبت وجه قرضی به مارجین پرداخت شده است.
به عنوان مثال برای بار کردن یک معامله 100000 دلاری با لوریج 10:1 معامله‌گر با مبلغ 10000 دلار از حسابش را تسلیم نماید.
طبیعتاً پلتفرم‌های معاملاتی مختلف و بازارهای گوناگون قوانین و نرخ‌های لوریج متفاوتی را پیشنهاد می‌کنند. برای مثال نسبت 2:1 در بازار سهام نسبت معمولی است، در حالی که بیشتر قراردادهای آتی نسبت لوریج 5:1 دارند.
بروکرهای فارکس معاملات مارجینی با نسبت 50:1، 100:1 و 200:1 را پیشنهاد می‌دهند. لوریج 50:1 معمول‌ترین نوع لوریج است هرچند از دو نوع دیگر نیز در مواردی استفاده می‌شود.
در بازارهای رمز ارز از نسبت‌هایی بین 2:1 تا 100:1 استفاده می‌شود و معمولاً جامعه کاربران از اصطلاح x استفاده می‌کنند (مانند 2x، 5x، 10x، 50x و ….)
معامله با مارجین می‌تواند برای ورود به موقعیت‌های معاملاتی خریدوفروش مورد استفاده قرار بگیرد. موقعیت خرید بیانگر این فرض است که قیمت به سمت بالا حرکت می‌کند و موقعیت معاملاتی فروش نیز نمایانگر عکس مورد فوق است.
وقتی موقعیت معاملاتی مارجینی باز است، دارایی‌های معامله‌گر، نقش وثیقه برای وجوه قرضی بازی می‌کنند. این یک موضوع مهم است که معامله‌گران باید آن را درک کنند.، زیرا اکثر بروکرها حق فروش این دارایی‌ها در صورتی که بازار در خلاف جهت مدنظر حرکت کند را دارند (البته پس از گذر بازار به سطوح بالاتر – پایین‌تر نقطه آستانه).
برای مثال اگر معامله‌گر وارد یک موقعیت معاملاتی خرید با لوریج شود، در صورت افت چشم‌گیر بازار امکان مارجین کال (margin call) شدن آنها وجود خواهد معامله با لوریج چگونه است؟ داشت.
مارجین کال زمانی اتفاق می‌افتد که از معامله‌گر خواسته شود که مقادیر بیشتری وجه به‌حساب مارجینی خود واریز کرده تا موجودی حساب او به حداقل مارجین معاملاتی تعیین‌شده برسد.
اگر معامله‌گر نتواند این خواسته را محقق کند، دارایی‌های آنها به‌صورت خودکار جهت جبران ضرر تسویه می‌شود. به‌طور معمول این اتفاق زمانی رخ می‌دهد که ارزش دارایی‌های حساب مارجین (که با نام مارجین تسویه نیز شناخته می‌شود) به حد کمتر از مارجین کل مورد نیاز آن صرافی یا بروکر برسد.
وقتی یک معامله مارجین شروع می‌شود، معامله‌گر موظف است درصدی از ارزش کل معامله را تسلیم کند. این سرمایه‌گذاری اولیه با نام مارجین شناخته می‌شود و ارتباط نزدیکی با مفهوم لوریج (عامل اهرمی – leverage) دارد. به بیان دیگر، از حساب‌های معامله با مارجین برای ایجاد معاملات اهرمی استفاده می‌شود و این اهرم برابر با نسبت وجه قرضی به مارجین پرداخت شده است.
مزایا و معایب
بزرگ‌ترین مزیت معامله با مارجین این است که شما می‌توانید با کنترل مقادیر بیشتر دارایی وارد موقعیت‌های معاملاتی بزرگ‌تری شده و سود بیشتری کسب کنید.
به‌غیر از این مورد، معامله با مارجین می‌تواند در تنوع‌بخشی به سرمایه‌گذاری‌ها کمک کند، از آنجایی که معامله‌گران می‌توانند به چندین موقعیت معاملاتی و با مقادیر اندک سرمایه‌گذاری وارد شوند.
در نهایت، داشتن یک حساب مارجین می‌تواند ورود به موقعیت‌های معاملاتی را برای معامله‌گران آسان‌تر کند زیرا دیگر نیازی به وارد کردن حجم زیاد پول به‌حساب وجود ندارد.
در کنار تمامی این مزایا، معامله با مارجین معایب آشکاری هم دارد که یکی از آنها افزایش میزان زیان درست مانند افزایش میزان سود است.
برخلاف معاملات لحظه‌ای، در معامله با مارجین ریسک از دست رفتن کل سرمایه‌گذاری اولیه وجود دارد و به همین دلیل یک روش سرمایه‌گذاری با ریسک بالا به‌شمار می‌آید.
بسته به میزان ضریب اهرمی دخیل در یک معامله، حتی یک افت کوچک در قیمت می‌تواند منجر به ضرر معامله‌گران شود. به همین خاطر، مهم است که سرمایه‌گذارانی که تصمیم به استفاده از مارجین برای معاملات خود می‌گیرند از استراتژی‌های مناسب ریسک و ابزارهای حداقل‌رسانی ریسک به‌خوبی استفاده کنند، ابزارهایی مانند دستور حد ضرر (stop-loss order).
معامله با مارجین در بازارهای رمز ارز
معامله با مارجین به‌طور ذاتی ریسکی‌تر از معاملات عادی می‌باشد، اما در مورد رمز ارزها میزان این ریسک بیشتر هم می‌شود.
طبق میزان بالای نوسان که در این بازار به‌کرات دیده می‌شود، معامله‌گران مارجین رمز ارزها باید بسیار مراقب باشند. با وجود اینکه استراتژی پوشش ریسک (hedging) و دیگر استراتژی‌های مدیریت ریسک می‌توانند به ما در این خصوص کمک کنند اما لازم است دوباره تکرار کنیم که معامله‌گران تازه‌کار قطعاً نباید به سمت معامله با مارجین بروند.
برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد پوشش ریسک می‌توانید از مطلب آموزشی «پوشش ریسک چیست؟» دیدن نمایید.
توانایی بررسی نمودار، تشخیص روند و تعیین نقاط ورود و خروج ریسک موجود در معامله با مارجین را از بین نمی‌برد، بلکه می‌تواند به شما در تخمین میزان ریسک مورد انتظار کمک کرده و منجر شود که مؤثرتر معامله کنید.
پس پیش از استفاده از لوریج در معاملات رمز ارزی، کاربران باید در ابتدا درکی عمیق از تحلیل تکنیکال به‌دست آورده و تجربهٔ زیادی در معاملات لحظه‌ای به‌دست آورده باشند.
تأمین وجه مارجین
برای آن دسته از سرمایه‌گذارانی که قادر به تحمل ریسک ناشی از معامله با مارجین را ندارند، یک راه دیگر برای کسب سود از معاملات اهرمی وجود دارد.
برخی از پلتفرم‌های معاملاتی و صرافی‌های رمز ارز ویژگی‌ای به نام «تأمین وجه مارجین – Margin funding» را به کاربران‌شان پیشنهاد می‌کنند. در اینجا کاربران می‌توانند از پول خود جهت تأمین وجه مورد نیاز معاملات مارجینی دیگر کاربران استفاده کنند.
به‌طور معمول این پروسه دارای شروط مشخصی بوده و میزان بهرهٔ متفاوتی تولید می‌کند. اگر معامله‌گر شرایط را قبول کرده و با این پیشنهاد موافقت کند، تأمین‌کنندهٔ وجوه مستحق دریافت وام پرداختی به‌علاوهٔ مقدار بهرهٔ توافقی می‌شود.
با وجود اینکه این مکانیسم از یک صرافی به دیگری متفاوت است، ریسک تأمین وجه مارجین نسبتاً پایین می‌باشد. با علم بر این واقعیت که موقعیت‌های معاملاتی اهرمی می‌توانند برای جلوگیری از زیان بیش از اندازه، به اجبار تسویه شوند. پس مهم است که ریسک موجود را در نظر گرفته و از نحوهٔ کار این ویژگی در صرافی مدنظر اطلاعات کسب کنیم.
سخن پایانی
قطعاً معامله با مارجین یک ابزار مفید برای کسانی است که به دنبال معامله با لوریج چگونه است؟ افزایش میزان سود معاملات موفقشان هستند. اگر این ابزار به شکلی مناسب مورداستفاده قرار بگیرد، میزان لوریج معاملاتی‌ای که توسط حساب‌های مارجین تأمین می‌شوند، می‌توانند به سوددهی و وسعت‌بخشی به پرتفوی کمک کند.
هر چند همان طور که اشاره شد این روشِ معامله‌گری می‌تواند بر میزان ضرر و زیان نیز بیفزاید. این روش دارای درجات بالاتری از ریسک است. بنابراین تنها معامله‌گران حرفه‌ای و خبره باید از این روش استفاده نمایند. حتی در حوزه رمز ارزها باید در استفاده از معاملات مارجینی احتیاط بیشتری لحاظ شود زیرا میزان نوسان‌ها در این بازار بالا است.
اگر علاقه مند به یادگیری بیشتر در این حوزه هستید می‌توانید از نقشه راهنمای دیجی کوینر به نام «درخت یادگیری» دیدن نمایید که از نقطه ابتدایی تا انتهای مسیر را ریل گذاری کرده است.
شما با مطالعه درخت یادگیری تا حد مطلوبی دانش خود را افزایش داده‌اید اما برای حرفه ای شدن و انجام معاملات در این بازار نیاز به یک راهنمای مجرب و با تجربه دارید. مجموعه دیجی کوینر بر آن است که با برگزاری کلاس‌های آموزشی تجریبات چند ساله خود را در اختیار هم وطنان عزیز قرار دهد تا در این بحران اقتصادی بتوانند در آمد دلاری کسب نمایند. (تاریخ برگزاری کلاس‌ها متعاقبا از طریق وب‌سایت اعلام خواهد شد.)
تیم تحریریه دیجی کوینر
این مقاله به کوشش هیئت تحریریه دیجی کوینر تولید شده است. تک تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در آگاه سازی فعالان حوزه رمز ارزها و بازارهای مالی داشته باشیم.
لوریج کلید موفقیت در فارکس
لوریج توانایی استفاده از سرمایه‌های کوچک برای انجام معاملات بزرگ را فراهم می‌کند. لوریج واقعاً می‌تواند در دنیای معاملات کاربرد بسیار مفیدی داشته باشد، در حالی که همیشه باید با احتیاط از آن استفاده کرد. درکل لوریج ابزاری است که بسیاری از معامله‌گران برای افزایش بازده معاملات خود از آن استفاده می‌کنند.
در واقع ، اهرم معاملاتی غالباً به عنوان کلید موفقیت در معاملات مورد بررسی قرار می‌گیرد، اما چگونه کار می کند و چرا این برای کسانی که به دنبال سود های بالا هستند کارایی دارد؟
بیایید عمیق تر بررسی کنیم. چه فرد تازه وارد یا یک معامله‌گر حرفه‌ای باشید، همه اشکال معامله‌گری به مدیریت ریسک دقیق و اجرای هوشمندانه معاملات نیازمند است.
استفاده از لوریج در معاملات دقیقاً چیست؟
به عبارت ساده ، لوریج یا همان اهرم معاملاتی به شما این امکان را می‌دهد که با چندین برابر موجودی خود وارد معامله شوید و میزان ارائه لوریج در بروکرهای مختلف متفاوت است. به عنوان مثال، اگر شما حین افتتاح حساب معاملاتی لوریج 50: 1 را انتخاب کنید، بدین معنی است که برای هر 1 دلار که در حساب خود دارید، می‌توانید معامله ای را به ارزش 50 دلار انجام دهید. بنابراین ، اگر مبلغ 500 دلار واریز کرده باشید، می‌توانید با مبلغ معادل 25000 دلار وارد معامله شوید.
لازم به ذکر است که لوریج در بروکر آمارکتس تا 1:1000 قابل ارتقا می‌باشد.
وارد شدن در موقعیت‌های معاملاتی زیاد در بازار می‌تواند تمرکز شما را برهم زند، به همین دلیل است که لوریج اغلب شمشیر دو لبه محسوب می‌شود. اما در صورت استفاده مؤثر، اهرم معاملاتی می‌تواند کلید موفقیت در معاملات باشد.
مزایای اصلی لوریج چیست؟
افزایش سود
نقش اصلی لوریج افزایش سود شما در هر معامله است. در حالی که با سرمایه گذاری بیشتر می توان همین نتیجه را بدست آورد، بسیاری از معامله گران فقط می‌توانند بدون استفاده از لوریج، سودهای خوبی را بسازند.
در حالی که معامله گران مبتدی ممکن است ترجیح دهند که سطح پایین لوریج‌هایی مانند 5: 1 یا 10: 1 را قبول کنند تا عملکرد خود را بسنجند، برخی دیگر ممکن است تصمیم بگیرند نسبت را بالا بگیرند. بیایید به یک مثال نگاه کنیم.
معامله گر دارای حساب با 10،000 دلار موجودی است. تصمیم می‌گیرد از اهرم 50: 1 استفاده کند و این بدان معنی است که می‌تواند با 500،000 دلار موجودی وارد معامله شود. این موجودی برابر با 5 لات استاندارد در بازار فارکس است که هر لات استاندارد برابر با 100000 دلار می‌باشد. تغییر قیمت یک جفت ارز با هر حرکت یک پیپ در یک لات استاندارد برابر با 10 دلار سود می‌شود، البته باید ارزش پیپ هر جفت ارز را نیز در نظر گرفت. اگر معامله‌گر با 5 لات استاندارد وارد معامله شود و قیمت 50 پیپ هم جهت با معامله وی حرکت کند، او 2500 دلار سود کسب می‌کند و اگر همین 50 پیپ در خلاف جهت معامله حرکت کند، حساب شامل 2500 زیان می‌شود.
نوسانات قیمت
لوریج کمک می‌کند تا در نوسانات پایین قیمت نیز بتوانید سود قابل توجهی بدست آورید. معاملات با استفاده از لوریج می‌تواند معامله‌گران را حتی در کوچکترین نوسانات قیمت به سودهی برساند. دلیل این امر این است که لوریج پتانسیل دارد سودهای بیشتری را در معاملات کوچکتر به دست آورد.
برای نتیجه گیری، وقتی اهرم معاملاتی برای شما کار می‌کند، می‌تواند واقعاً برای شما مؤثر باشد. البته با رعایت استراتژی‌های مدیریت ریسک برای جلوگیری از ضرر به همان اندازه نیز ضروری است.
نحوه فعالیت بروکرها در بازار فارکس
چشم انداز مالی در اروپا به شدت اداره می‌شود و محدودیت‌های زیادی را برای بروکرها و معامله‌گران ایجاد کرده است. فارکس در سالهای اخیر تحت تأثیر فشار اهرم ESMA قرار گرفته است.
برای بسیاری از معامله گران، انتقال به یک بروکر غیر اتحادیه اروپا جذابیت گسترده ای دارد، خصوصاً به دلیل مقررات جدید ESMA که در سال 2019 معرفی شد.
- معاملات در بروکرهای فارکس اتحادیه اروپا، حداکثر با لوریج 1:30 انجام می‌شود.
- طلا ، شاخص ها و CFD اکنون با حداکثر لوریج 1:20 همراه هستند.
- CFD های نفت خام دارای حداکثر لوریج 1:10 هستند.
- برخی سهام ها دارای حداکثر لوریج 1:5 می‌باشند.
در حالی که ESMA توجه خود را به ایمنی معامله گران معطوف کرده است، قوانین جدید باعث می‌شود تا معامله گران از مزایای بالایی بهره ببرند و معامله بالقوه ناشی از نوسانات پایین بازار را استفاده کنند. در مواقع نوسانات کم، اغلب از لوریج بالا به منظور حداکثر رساندن سود فقط با حرکت چند پیپ استفاده می‌شود.
البته معاملات همواره با ریسک همراه است و استراتژی‌های هوشمندانه مدیریت ریسک برای کاهش ضرر لازم است. اما معامله گرانی که از تصمیم گیری‌های محاسبه شده خودشان قدردانی می‌کنند، اکنون به دنبال گزینه‌های دیگری در خارج از اتحادیه اروپا هستند.
اساساً ، مقررات ESMA معامله گرانی را با سرمایه اندک از اکوسیستم اروپا حذف می‌کند. اما از آنجا که قوانین جدید نمی‌توانند نیاز معامله گر برای نظارت بر بازار را سرکوب کند، آنها به سادگی حساب خود را به بروکرهای دیگر منتقل می‌کنند که هنوز لوریج‌های بالا ارائه می‌دهند.
از زمان معرفی ESMA ، چشم انداز مالی شروع به تغییر قابل توجهی کرده است. نه تنها معامله گران به دنبال گزینه های جدید به دور از محدودیت‌های اتحادیه اروپا هستند، بلکه کارگزاران نیز در حال حرکت به خارج از کشور هستند و متقاضی مجوزهای خارج از اتحادیه اروپا هستند.
این امکان برای آنها فراهم است تا همچنان به خدماتی که معامله گران از آن استفاده می‌کنند، از جمله ترکیبی از گسترش گسترده و سطح بالای لوریج استفاده کنند. کارگزارانی که به دنبال حفظ مشتری و جلب رضایت آنها هستند در خارج از اتحادیه اروپا مجوز می‌گیرند و فعالیت خود را ادامه می‌دهند و افرادی را که به دنبال گزینه های انعطاف پذیر لوریج در معاملات هستند را به شعب غیر اتحادیه اروپا منتقل می‌کنند.
معاملات در بروکرهای اتحادیه اروپا برای چه کسانی جذاب است؟
در اصل، معاملات در اتحادیه اروپا بیشتر مورد توجه معامله‌گران و سرمایه‌گذاران بزرگ است که شاید نیازی به استفاده از اهرم‌های معاملاتی بالا به عنوان افرادی که سرمایه کمتری در حساب های خود دارند، نیست. این یک تغییر واضح است ، به همین دلیل کارگزاران برای دوری از مقررات مبتنی بر اتحادیه اروپا شعب دیگر در کشورهای مختلف ثبت می‌کنند تا بتوانند خدمات خود را به تمامی معامله‌گران ارائه دهند.
معامله با مارجین چیست؟
معامله با مارجین یکی از روش‌های معامله با استفاده از وجوهی است که توسط یک طرف سوم تأمین می‌شود. در مقایسه با حساب‌های عادی معاملاتی، حساب‌های مارجین به معامله‌گران این اجازه را می‌دهد تا به مقادیر بیشتری از سرمایه دسترسی پیدا کرده و از عامل اهرمی در معاملاتشان استفاده کنند.
معامله با مارجین این امکان را به معامله‌گران می‌دهد که با کسب سود بیشتر نتایج معاملات خود را تقویت کنند. امکان وسعت‌بخشی به نتایج معاملاتی معامله با مارجین را به یک روش محبوب در بازارهایی با نوسان کم کرده است، به‌خصوص در بازار بین‌المللی فارکس.
هر چند از معامله با مارجین در بازار سهام (stocks)، کالا (commodity) و بازار مبادلات رمز ارزها (cryptocurrency markets) استفاده می‌شود.
برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد بازارفارکس می‌توانید از مطلب آموزشی «بازار مبادلات ارزهای خارجی (فارکس) چیست؟» دیدن نمایید.
در بازارهای سنتی، مقادیر وجه قرض گرفته‌شده معمولاً توسط یک بروکر سرمایه‌گذار تأمین می‌شود. در مبادلات رمز ارزها اما این وجوه توسط دیگر معامله‌گران تأمین می‌شوند، که براساس میزان تقاضا برای وجوه مارجین در بازار بهره کسب می‌کنند.
برخی از صرافی‌های رمز ارز نیز وجوه مارجین برای کاربران خود فراهم می‌کنند هر چند این مورد کمتر معمول است.
معامله با مارجین یکی از روش‌های معامله با استفاده از وجوهی است که توسط یک طرف سوم تأمین می‌شود. در مقایسه با حساب‌های عادی معاملاتی، حساب‌های مارجین به معامله‌گران این اجازه را می‌دهد تا به مقادیر بیشتری از سرمایه دسترسی پیدا کرده و از عامل اهرمی در معاملاتشان استفاده کنند.
معامله با مارجین چگونه کار می‌کند؟
وقتی یک معامله مارجین شروع می‌شود، معامله‌گر موظف است درصدی از ارزش کل معامله را تسلیم کند. این سرمایه‌گذاری اولیه با نام مارجین شناخته می‌شود و ارتباط نزدیکی با مفهوم لوریج (عامل اهرمی – leverage) دارد.
به بیان دیگر، از حساب‌های معامله با مارجین برای ایجاد معاملات اهرمی استفاده می‌شود و این اهرم برابر با نسبت وجه قرضی به مارجین پرداخت شده است.
به عنوان مثال برای بار معامله با لوریج چگونه است؟ کردن یک معامله 100000 دلاری با لوریج 10:1 معامله‌گر با مبلغ 10000 دلار از حسابش را تسلیم نماید.
طبیعتاً پلتفرم‌های معاملاتی مختلف و بازارهای گوناگون قوانین و نرخ‌های لوریج متفاوتی را پیشنهاد می‌کنند. برای مثال نسبت 2:1 در بازار سهام نسبت معمولی است، در حالی که بیشتر قراردادهای آتی نسبت لوریج 5:1 دارند.
بروکرهای فارکس معاملات مارجینی با نسبت 50:1، 100:1 و 200:1 را پیشنهاد می‌دهند. لوریج 50:1 معمول‌ترین نوع لوریج است هرچند از دو نوع دیگر نیز در مواردی استفاده می‌شود.
در بازارهای رمز ارز از نسبت‌هایی بین 2:1 تا 100:1 استفاده می‌شود و معمولاً جامعه کاربران از اصطلاح x استفاده می‌کنند (مانند 2x، 5x، 10x، 50x و ….)
معامله با مارجین می‌تواند برای ورود به موقعیت‌های معاملاتی خریدوفروش مورد استفاده قرار بگیرد. موقعیت خرید بیانگر این فرض است که قیمت به سمت بالا حرکت می‌کند و موقعیت معاملاتی فروش نیز نمایانگر عکس مورد فوق است.
وقتی موقعیت معاملاتی مارجینی باز است، دارایی‌های معامله‌گر، نقش وثیقه برای وجوه قرضی بازی می‌کنند. این یک موضوع مهم است که معامله‌گران باید آن را درک کنند.، زیرا اکثر بروکرها حق فروش این دارایی‌ها در صورتی که بازار در خلاف جهت مدنظر حرکت کند را دارند (البته پس از گذر بازار به سطوح بالاتر – پایین‌تر نقطه آستانه).
برای مثال اگر معامله‌گر وارد یک موقعیت معاملاتی خرید با لوریج شود، در صورت افت چشم‌گیر بازار امکان مارجین کال (margin call) شدن آنها وجود خواهد داشت.
مارجین کال زمانی اتفاق می‌افتد که از معامله‌گر خواسته شود که مقادیر بیشتری وجه به‌حساب مارجینی خود واریز کرده تا موجودی حساب او به حداقل مارجین معاملاتی تعیین‌شده برسد.
اگر معامله‌گر نتواند این خواسته را محقق کند، دارایی‌های آنها به‌صورت خودکار جهت جبران ضرر تسویه می‌شود. به‌طور معمول این اتفاق زمانی رخ می‌دهد که ارزش دارایی‌های حساب مارجین (که با نام مارجین تسویه نیز شناخته می‌شود) به حد کمتر از مارجین کل مورد نیاز آن صرافی یا بروکر برسد.
وقتی یک معامله مارجین شروع می‌شود، معامله‌گر موظف است درصدی از ارزش کل معامله را تسلیم کند. این سرمایه‌گذاری اولیه با نام مارجین شناخته می‌شود و ارتباط نزدیکی با مفهوم لوریج (عامل اهرمی – leverage) دارد. به بیان دیگر، از حساب‌های معامله با مارجین برای ایجاد معاملات اهرمی استفاده می‌شود و این اهرم برابر با نسبت وجه قرضی به مارجین پرداخت شده است.
مزایا و معایب
بزرگ‌ترین مزیت معامله با مارجین این است که شما می‌توانید با کنترل مقادیر بیشتر دارایی وارد موقعیت‌های معاملاتی بزرگ‌تری شده و سود بیشتری کسب کنید.
به‌غیر از این مورد، معامله با مارجین می‌تواند در تنوع‌بخشی به سرمایه‌گذاری‌ها کمک کند، از آنجایی که معامله‌گران می‌توانند به چندین موقعیت معاملاتی و با مقادیر اندک سرمایه‌گذاری وارد شوند.
در نهایت، داشتن یک حساب مارجین می‌تواند ورود به موقعیت‌های معاملاتی را برای معامله‌گران آسان‌تر کند زیرا دیگر نیازی به وارد کردن حجم زیاد پول به‌حساب وجود ندارد.
در کنار تمامی این مزایا، معامله با مارجین معایب آشکاری هم دارد که یکی از آنها افزایش میزان زیان درست مانند افزایش میزان سود است.
برخلاف معاملات لحظه‌ای، در معامله با مارجین ریسک از دست رفتن کل سرمایه‌گذاری اولیه وجود دارد و به همین دلیل یک روش سرمایه‌گذاری با ریسک بالا به‌شمار می‌آید.
بسته به میزان ضریب اهرمی دخیل در یک معامله، حتی یک افت کوچک در قیمت می‌تواند منجر به ضرر معامله‌گران شود. به همین خاطر، مهم است که سرمایه‌گذارانی که تصمیم به استفاده از مارجین برای معاملات خود می‌گیرند از استراتژی‌های مناسب ریسک و ابزارهای حداقل‌رسانی ریسک به‌خوبی استفاده کنند، ابزارهایی مانند دستور حد ضرر (stop-loss order).
معامله با مارجین در بازارهای رمز ارز
معامله با مارجین به‌طور ذاتی ریسکی‌تر از معاملات عادی می‌باشد، اما در مورد رمز ارزها میزان این ریسک بیشتر هم می‌شود.
طبق میزان بالای نوسان که در این بازار به‌کرات دیده می‌شود، معامله‌گران مارجین رمز ارزها باید معامله با لوریج چگونه است؟ بسیار مراقب باشند. با وجود اینکه استراتژی پوشش ریسک (hedging) و دیگر استراتژی‌های مدیریت ریسک می‌توانند به ما در این خصوص کمک کنند اما لازم است دوباره تکرار کنیم که معامله‌گران تازه‌کار قطعاً نباید به سمت معامله با مارجین بروند.
برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد پوشش ریسک می‌توانید از مطلب آموزشی «پوشش ریسک چیست؟» دیدن نمایید.
توانایی بررسی نمودار، تشخیص روند و تعیین نقاط ورود و خروج ریسک موجود در معامله با مارجین را از بین نمی‌برد، بلکه می‌تواند به شما در تخمین میزان ریسک مورد انتظار کمک کرده و منجر شود که مؤثرتر معامله کنید.
پس پیش از استفاده از لوریج در معاملات رمز ارزی، کاربران باید در ابتدا درکی عمیق از تحلیل تکنیکال به‌دست آورده و تجربهٔ زیادی در معاملات لحظه‌ای به‌دست آورده باشند.
تأمین وجه مارجین
برای آن دسته از سرمایه‌گذارانی که قادر به تحمل ریسک ناشی از معامله با مارجین را ندارند، یک راه دیگر برای کسب سود از معاملات اهرمی وجود دارد.
برخی از پلتفرم‌های معاملاتی و صرافی‌های رمز ارز ویژگی‌ای به نام «تأمین وجه مارجین – Margin funding» را به کاربران‌شان پیشنهاد می‌کنند. در اینجا کاربران می‌توانند از پول خود جهت تأمین وجه مورد نیاز معاملات مارجینی دیگر کاربران استفاده کنند.
به‌طور معمول این پروسه دارای شروط مشخصی بوده و میزان بهرهٔ متفاوتی تولید می‌کند. اگر معامله‌گر شرایط را قبول کرده و با این پیشنهاد موافقت کند، تأمین‌کنندهٔ وجوه مستحق دریافت وام پرداختی به‌علاوهٔ مقدار بهرهٔ توافقی می‌شود.
با وجود اینکه این مکانیسم از یک صرافی به دیگری متفاوت است، ریسک تأمین وجه مارجین نسبتاً پایین می‌باشد. با علم بر این واقعیت که موقعیت‌های معاملاتی اهرمی می‌توانند برای جلوگیری از زیان بیش از اندازه، به اجبار تسویه شوند. پس مهم است که ریسک موجود را در نظر گرفته و از نحوهٔ کار این ویژگی در صرافی مدنظر اطلاعات کسب کنیم.
سخن پایانی
قطعاً معامله با مارجین یک ابزار مفید برای کسانی است که به دنبال افزایش میزان سود معاملات موفقشان هستند. اگر این ابزار به شکلی مناسب مورداستفاده قرار بگیرد، میزان لوریج معاملاتی‌ای که توسط حساب‌های مارجین تأمین می‌شوند، می‌توانند به سوددهی و وسعت‌بخشی به پرتفوی کمک کند.
هر چند همان طور که اشاره شد این روشِ معامله‌گری می‌تواند بر میزان ضرر و زیان نیز بیفزاید. این روش دارای درجات بالاتری از ریسک است. بنابراین تنها معامله‌گران حرفه‌ای و خبره باید از این روش استفاده نمایند. حتی در حوزه رمز ارزها باید در استفاده از معاملات مارجینی احتیاط بیشتری لحاظ شود زیرا میزان نوسان‌ها در این بازار بالا است.
اگر علاقه مند به یادگیری بیشتر در این حوزه هستید می‌توانید از نقشه راهنمای دیجی کوینر به نام «درخت یادگیری» دیدن نمایید که از نقطه ابتدایی تا انتهای مسیر را ریل گذاری کرده است.
شما با مطالعه درخت یادگیری تا حد مطلوبی دانش خود را افزایش داده‌اید اما برای حرفه ای شدن و انجام معاملات در این بازار نیاز به یک راهنمای مجرب و با تجربه دارید. مجموعه دیجی کوینر بر آن است که با برگزاری کلاس‌های آموزشی تجریبات معامله با لوریج چگونه است؟ چند ساله خود را در اختیار هم وطنان عزیز قرار دهد تا در این بحران اقتصادی بتوانند در آمد دلاری کسب نمایند. (تاریخ برگزاری کلاس‌ها متعاقبا از طریق وب‌سایت اعلام خواهد شد.)
تیم تحریریه دیجی کوینر
این مقاله به کوشش هیئت تحریریه دیجی کوینر تولید شده است. تک تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در آگاه سازی فعالان حوزه رمز ارزها و بازارهای مالی داشته باشیم.
دیدگاه شما